決算短信
2025-02-07T15:50
2025年3月期第3四半期決算短信〔日本基準〕（連結）
株式会社アルゴグラフィックス (7595)
決算評価: 非常に良い主要業績指標
AI財務分析レポート
### 1. 総評
株式会社アルゴグラフィックス（2025年3月期第3四半期、2024年4月1日～2024年12月31日）。当期は自動車・半導体関連の旺盛な投資需要を捉え、売上高が18.5%増の50,009百万円、営業利益11.6%増の7,497百万円と大幅増収増益を達成し、業績は非常に良好。PLM事業の外部売上高が18.8%増と牽引役を果たした。前期比で総資産7,292百万円増の82,346百万円、純資産5,068百万円増の57,510百万円となり、財務基盤も強化された。
### 2. 業績結果
- 売上高（営業収益）：50,009百万円（前年同期比 +18.5%）
- 営業利益：7,497百万円（前年同期比 +11.6%）
- 経常利益：7,964百万円（前年同期比 +13.5%）
- 当期純利益（親会社株主帰属）：5,271百万円（前年同期比 +13.3%）
- 1株当たり当期純利益（EPS）：247.45円（前年同期比 +13.4%）
- 配当金：第2四半期末50.00円、通期予想100.00円（前期90.00円）
**業績結果に対するコメント**：
増収の主因は自動車・半導体業界の投資意欲で、PLM事業の外部顧客売上高48,489百万円（+18.8%）、セグメント利益7,333百万円（+12.0%）が寄与。EDA事業は売上高1,519百万円（+10.2%）と増収も固定費増でセグメント利益164百万円（-6.0%）。売上原価・販売管理費増を増収効果が上回り高利益率維持。特筆は人材投資継続にも関わらずの増益。
### 3. 貸借対照表（バランスシート）
【資産の部】（単位：百万円、前期比は増減額記載）
| 科目 | 金額（百万円） | 前期比 |
|-------------------|---------------|------------|
| 流動資産 | 58,408 | +4,526 |
| 現金及び預金 | 35,373 | +1,017 |
| 受取手形及び売掛金 | 16,683 | +3,595 |
| 棚卸資産 | 3,682 | +1,509 | ※商品+仕掛品+原材料等合算
| その他 | 2,668 | -91 | ※電子記録債権等含む
| 固定資産 | 23,937 | +2,766 |
| 有形固定資産 | 993 | +563 |
| 無形固定資産 | 393 | -131 |
| 投資その他の資産| 22,549 | +2,333 |
| **資産合計** | 82,346 | +7,292 |
【負債の部】（単位：百万円、前期比は増減額記載）
| 科目 | 金額（百万円） | 前期比 |
|-------------------|---------------|------------|
| 流動負債 | 17,832 | +945 |
| 支払手形及び買掛金 | 11,761 | +2,246 |
| 短期借入金 | 記載なし | - |
| その他 | 6,070 | -1,301 | ※未払法人税等・賞与引当金等
| 固定負債 | 7,003 | +1,278 |
| 長期借入金 | 記載なし | - |
| その他 | 7,003 | +1,278 | ※退職給付・株式給付引当金等
| **負債合計** | 24,835 | +2,223 |
【純資産の部】（単位：百万円、前期比は増減額記載）
| 科目 | 金額（百万円） | 前期比 |
|--------------------------|---------------|------------|
| 株主資本 | 45,087 | +3,105 |
| 資本金 | 1,873 | 0 |
| 利益剰余金 | 42,079 | +3,096 |
| その他の包括利益累計額 | 10,021 | +1,883 |
| **純資産合計** | 57,510 | +5,068 |
| **負債純資産合計** | 82,346 | +7,292 |
**貸借対照表に対するコメント**：
自己資本比率66.9%（前期66.8%）と高水準を維持し、財務安全性が高い。流動比率3.27倍（流動資産/流動負債）と当座比率も潤沢で短期流動性に問題なし。資産構成は流動資産71%と営業増に伴う売掛金・棚卸増が特徴、投資有価証券増で固定資産も拡大。負債は買掛金増中心で営業関連、純資産は利益剰余金・有価証券評価差額金増が主。
### 4. 損益計算書
（単位：百万円、前期比は増減率記載、売上高比率は当期計算）
| 科目 | 金額（百万円） | 前期比 | 売上高比率 |
|--------------------|---------------|----------|------------|
| 売上高（営業収益） | 50,009 | +18.5% | 100.0% |
| 売上原価 | 37,158 | +21.2% | 74.3% |
| **売上総利益** | 12,850 | +11.5% | 25.7% |
| 販売費及び一般管理費 | 5,352 | +11.3% | 10.7% |
| **営業利益** | 7,497 | +11.6% | 15.0% |
| 営業外収益 | 469 | +39.4% | 0.9% |
| 営業外費用 | 2 | -94.3% | 0.0% |
| **経常利益** | 7,964 | +13.5% | 15.9% |
| 特別利益 | 記載なし | - | - |
| 特別損失 | 記載なし | - | - |
| 税引前当期純利益 | 7,964 | +13.5% | 15.9% |
| 法人税等 | 2,563 | +15.6% | 5.1% |
| **当期純利益** | 5,401 | +12.5% | 10.8% |
**損益計算書に対するコメント**：
売上総利益率25.7%（前期27.3%）とやや低下も営業利益率15.0%（前期15.9%）を維持し収益性堅調。営業外収益増（配当・為替益）が経常利益を後押し。ROEは純資産45,087百万円（株主資本）に対し利益5,271百万円で年率換算約11.7%と良好。コスト構造は売上原価74%が主で外注費増、販売費は人材投資反映。増収効果がコスト増を吸収。
### 5. キャッシュフロー（記載があれば）
記載なし。減価償却費57,243千円（前期47,665千円）と増加。
### 6. 今後の展望
- 通期業績予想（2025年3月期）：売上高62,600百万円（+5.2%）、営業利益9,540百万円（+4.0%）、経常利益10,000百万円（+3.2%）、親会社株主帰属純利益6,630百万円（+1.7%）、EPS311.08円。修正なし。
- 中期計画：記載なし。
- リスク要因：原材料高騰・円安・地政学リスク、中国経済懸念。
- 成長機会：自動車・半導体投資継続、グループ連携強化。
### 7. その他の重要事項
- セグメント別業績：PLM事業売上48,489百万円（+18.8%）、利益7,333百万円（+12.0%）。EDA事業売上1,519百万円（+10.2%）、利益164百万円（-6.0%）。
- 配当方針：安定増配傾向、通期100円予想（前期90円）。
- 株主還元施策：配当増額継続。
- M&Aや大型投資：記載なし。
- 人員・組織変更：人材投資継続、記載なし。