決算
2025-12-05T15:45
2025年10月期決算短信〔日本基準〕（連結）
株式会社ソフトウェア・サービス (3733)
決算評価: 非常に良い主要業績指標
AI財務分析レポート
1. 総評
- 会社名: 株式会社ソフトウェア・サービス
- 決算期間: 2024年11月1日～2025年10月31日
- 医療情報システム分野における新規・リプレイス案件の受注増（受注高+19.5%）と既存顧客の追加需要により、売上高・利益が前期比10%超の成長を達成。営業利益率は19.8%（前期18.9%）と収益性が改善。
- 流動資産が7,513百万円増加し、現金預金16,183百万円と財務健全性が強化。
- 今後の課題は社員寮建て替え（2027年竣工予定）に伴う特別損失の影響管理。
2. 業績結果
| 科目 | 2025年10月期（百万円） | 前期比増減率 | 前年同期（百万円） |
|---|---|---|---|
| 売上高 | 42,298 | +10.1% | 38,425 |
| 営業利益 | 8,388 | +15.3% | 7,274 |
| 経常利益 | 8,471 | +15.5% | 7,336 |
| 当期純利益 | 6,112 | +14.7% | 5,328 |
| EPS（円） | 1,167.88 | +14.6% | 1,018.92 |
| 配当金（年間） | 160円 | +14.3% | 140円 |
業績結果に対するコメント: - 増減要因: 電子カルテシステムを中心とした医療情報システムの受注高36,494百万円（+19.5%）が原動力。保守サービス収益の拡大も貢献。 - 収益性向上: 営業利益率19.8%（前期18.9%）に改善。人件費増加分を上回る収益拡大。 - 特記事項: 社員寮建て替えに伴う減価償却費237百万円増を吸収しつつ利益成長を達成。
3. 貸借対照表（単位: 百万円）
【資産の部】
| 科目 | 2025年10月期 | 前期比増減 |
|---|---|---|
| 流動資産 | 32,639 | +7,513 |
| 現金及び預金 | 16,183 | +923 |
| 売掛金 | 9,750 | +5,050 |
| 有価証券 | 3,100 | +1,000 |
| 棚卸資産 | 2,894 | +308 |
| 固定資産 | 19,549 | -218 |
| 有形固定資産 | 18,124 | -459 |
| 無形固定資産 | 16 | +1 |
| 資産合計 | 52,188 | +7,295 |
【負債の部】
| 科目 | 2025年10月期 | 前期比増減 |
|---|---|---|
| 流動負債 | 10,240 | +1,844 |
| 買掛金 | 6,723 | +2,008 |
| 未払法人税等 | 1,580 | +358 |
| 固定負債 | 51 | -14 |
| 負債合計 | 10,292 | +1,830 |
【純資産の部】
| 科目 | 2025年10月期 | 前期比増減 |
|---|---|---|
| 資本金 | 847 | 0 |
| 利益剰余金 | 40,332 | +5,380 |
| 自己株式 | △1,473 | +24 |
| 純資産合計 | 41,896 | +5,465 |
| 負債純資産合計 | 52,188 | +7,295 |
貸借対照表に対するコメント: - 自己資本比率: 80.3%（前期81.2%）と高水準維持。 - 流動比率: 319%（前期299%）で短期支払能力が向上。 - 特徴: 売掛金増（+5,050百万円）が目立つが、現金預金16,183百万円でカバー。有利子負債ゼロ。
4. 損益計算書（単位: 百万円）
| 科目 | 2025年10月期 | 前期比増減 | 売上高比率 |
|---|---|---|---|
| 売上高 | 42,298 | +10.1% | 100.0% |
| 売上原価 | 30,969 | +8.9% | 73.2% |
| 売上総利益 | 11,329 | +13.4% | 26.8% |
| 販管費 | 2,940 | +8.4% | 6.9% |
| 営業利益 | 8,388 | +15.3% | 19.8% |
| 営業外収益 | 90 | +45.2% | 0.2% |
| 経常利益 | 8,471 | +15.5% | 20.0% |
| 当期純利益 | 6,112 | +14.7% | 14.4% |
損益計算書に対するコメント: - 収益性指標: ROE 14.7%（前期14.6%）、売上高営業利益率19.8%と高収益体質。 - コスト構造: 売上原価率73.2%（前期74.0%）改善。販管費比率6.9%（前期7.1%）で効率化進む。 - 変動要因: 売上債権増加によるキャッシュフロー減少（営業CF 3,214百万円、前期7,204百万円）が課題。
5. キャッシュフロー（単位: 百万円）
| 科目 | 2025年10月期 | 前期比増減 |
|---|---|---|
| 営業活動CF | 3,214 | -55.4% |
| 投資活動CF | △1,559 | +27.8% |
| 財務活動CF | △733 | +17.1% |
| 現金同等物残高 | 16,051 | +922 |
6. 今後の展望
- 2026年10月期予想: 売上高44,338百万円（+4.8%）、営業利益8,795百万円（+4.8%）。社員寮建て替えに伴う特別損失により当期純利益は5,982百万円（△2.1%）と減益見込み。
- 戦略: 医療DX推進で電子カルテ需要を取り込み、セキュリティ強化ソリューションを拡充。
- リスク: 医療機関向けサイバー攻撃の増加、人材不足による開発遅延。
7. その他の重要事項
- 配当方針: 2025年10月期配当160円（配当性向13.7%）。2026年10月期は170円予定。
- 投資計画: 社員寮建て替え（2027年竣工）に向け、2026年に取り壊し費用を計上。
- 人員体制: 地域営業・保守体制を強化し、開発人員を漸増予定。
- セグメント情報: 記載なし（医療情報システムが収益のほぼ全量）。