2026年２月期第２四半期（中間期）決算短信〔ＩＦＲＳ〕（連結）
株式会社クリエイト・レストランツ・ホールディングス (3387)
決算評価: 良い主要業績指標
AI財務分析レポート
1. 総評
株式会社クリエイト・レストランツ・ホールディングス（2026年2月期第2四半期中間期、2025年3月1日～8月31日、連結・IFRS）。当期は売上収益が8.8%増の83,204百万円、営業利益1.9%増の4,940百万円と堅調に推移し、増収増益を確保。既存店堅調（102.5%）、戦略出店・M&A・新ブランド開発が主な寄与要因。一方、人件費・原材料高騰が利益圧迫も、コスト管理でカバー。税引前利益は16.1%増と金融収益改善が顕著。全体として中期経営計画の初年度として順調なスタートを切った。
前期比主な変化点：売上大幅増、営業利益微増も調整後EBITDA6.2%増、資産・資本拡大。
2. 業績結果
| 項目 | 金額（百万円） | 前期比（%） |
|---|---|---|
| 売上収益 | 83,204 | +8.8 |
| 営業利益 | 4,940 | +1.9 |
| 経常利益（税引前利益） | 5,132 | +16.1 |
| 当期純利益（親会社所有者帰属中間利益） | 3,195 | +0.1 |
| 1株当たり当期純利益（EPS、基本的） | 7.59円 | 横ばい |
| 配当金（第2四半期末） | 4.50円 | +12.5 |
業績結果に対するコメント： - 増収は既存店売上102.5%、CRカテゴリー（29,648百万円）・専門ブランド（25,713百万円）中心の出店・業態変更（純増多数）が要因。SFP（15,344百万円）・海外（12,698百万円）も寄与。 - 利益微増は原材料・人件費高騰吸収も生産性向上・内製化（FastWorks設立）で対応。税引前利益増は営業外収益改善。 - 特筆：調整後EBITDA14,037百万円（+6.2%）、単一セグメント（飲食事業）で多ブランド展開。
3. 貸借対照表（バランスシート）
【資産の部】 | 科目 | 金額（百万円） | 前期比（百万円） | |-----------------------|---------------|-----------------| | 流動資産 | 32,663 | +2,038 | | 現金及び預金（現金及び現金同等物） | 20,706 | -767 | | 受取手形及び売掛金（営業債権及びその他の債権） | 8,867 | +2,964 | | 棚卸資産 | 1,282 | +61 | | その他 | 1,806 | -220 | | 固定資産 | 107,230 | +687 | | 有形固定資産 | 59,675 | +476 | | 無形固定資産（のれん＋無形資産） | 34,154 | +1,858（のれん減＋無形増） | | 投資その他の資産 | 13,402 | +708 | | 資産合計 | 139,894 | +2,726 |
【負債の部】 | 科目 | 金額（百万円） | 前期比（百万円） | |-----------------------|---------------|-----------------| | 流動負債 | 44,430 | -363 | | 支払手形及び買掛金（営業債務及びその他の債務） | 5,944 | +750 | | 短期借入金（社債及び借入金） | 11,791 | -1,641 | | その他 | 26,695 | +528 | | 固定負債 | 49,015 | +629 | | 長期借入金 | 13,051 | +267 | | その他 | 35,964 | +362 | | 負債合計 | 93,446 | +267 |
【純資産の部】 | 科目 | 金額（百万円） | 前期比（百万円） | |-------------------------------|---------------|-----------------| | 株主資本（親会社所有者帰属持分） | 42,466 | +2,299 | | 資本金 | 50 | 0 | | 利益剰余金 | 16,582 | +2,353 | | その他の包括利益累計額 | 2,005 | -112 | | 純資産合計 | 46,448 | +2,459 | | 負債純資産合計 | 139,894 | +2,726 |
貸借対照表に対するコメント： - 自己資本比率（親会社所有者帰属持分比率）30.4%（前期29.3%）、調整後43.8%（+1.9pt）と安定。負債依存高めも利益蓄積で改善。 - 流動比率（流動資産/流動負債）73.5（前期68.4）と低いが、営業債権増で改善傾向。当座比率も類似。 - 資産構成：非流動資産中心（有形固定・のれん大）、店舗投資反映。負債はリース負債・借入金主体。 - 主な変動：営業債権+2,964百万円（売上増）、現金-767百万円（CF使用）、利益剰余金+2,353百万円。
4. 損益計算書
| 科目 | 金額（百万円） | 前期比（%） | 売上高比率（%） |
|---|---|---|---|
| 売上高（営業収益） | 83,204 | +8.8 | 100.0 |
| 売上原価 | 記載なし | - | - |
| 売上総利益 | 記載なし | - | - |
| 販売費及び一般管理費 | 記載なし | - | - |
| 営業利益 | 4,940 | +1.9 | 5.9 |
| 営業外収益 | 記載なし | - | - |
| 営業外費用 | 記載なし | - | - |
| 経常利益（税引前利益） | 5,132 | +16.1 | 6.2 |
| 特別利益 | 記載なし | - | - |
| 特別損失 | 記載なし | - | - |
| 税引前当期純利益 | 記載なし | - | - |
| 法人税等 | 記載なし | - | - |
| 当期純利益（親会社帰属） | 3,195 | +0.1 | 3.8 |
損益計算書に対するコメント： - 営業利益率5.9%（前期6.3%相当、微減）、調整後EBITDAマージン16.9%（-0.4pt）とコスト圧力継続も安定。 - ROE算出不可（詳細データ不足）だが、利益剰余金増で収益性維持。 - コスト構造：人件費・原材料高騰が主圧力、販売管理費抑制で対応。 - 変動要因：売上増益益、営業外改善で税引前増。詳細損益項目は短信要約のみで非開示。
5. キャッシュフロー（記載があれば）
- 営業活動によるキャッシュフロー: +11,279百万円（前年同期比-13.2%）
- 投資活動によるキャッシュフロー: -2,854百万円（前年同期比使用額-52.4%減）
- 財務活動によるキャッシュフロー: -9,248百万円（前年同期比使用額-9.7%増）
- フリーキャッシュフロー: +8,425百万円（営業+投資）
営業CF堅調（減価償却8,075百万円寄与）、投資減で効率化、財務は借入・リース返済。
6. 今後の展望
- 会社公表業績予想（通期）：売上収益165,000百万円（+5.5%）、営業利益9,600百万円（+12.9%）、親会社当期利益5,800百万円（+3.7%）、EPS13.78円。調整後EBITDA27,200百万円（+4.1%）。据え置き。
- 中期経営計画：成長3本柱（価値進化・M&A・海外）、基盤（科技・人本・サステナ）。FastWorks設立、新ブランド開発継続。
- リスク要因：原材料・エネルギー高、地政学・為替変動、消費減速。
- 成長機会：インバウンド回復、出店加速（CR・専門ブランド）、海外拡大。
7. その他の重要事項
- セグメント別業績：単一セグメント（飲食）。カテゴリー別：CR 29,648百万円（総店舗315）、SFP 15,344（206）、専門 25,713（233）、海外 12,698（65）。出店純増多数、M&A（狼煙社新規）。
- 配当方針：2026年2月期第2四半期末4.50円（株式分割考慮後、年間9.00円相当）。増配継続。
- 株主還元施策：株式分割（1:2、2025/9/1）、株主優待拡充。
- M&Aや大型投資：狼煙社子会社化、FastWorks設立、有形固定取得2,511百万円。
- 人員・組織変更：記載なし。連結範囲変更（新規1社）。