2025年3月期決算短信〔日本基準〕（連結）
株式会社GENOVA (9341)
決算評価: 普通主要業績指標
AI財務分析レポート
1. 総評
株式会社GENOVA（決算期間：2025年3月期、2024年4月1日～2025年3月31日）の連結業績は、売上高が前期比15.2%増の10,006百万円と成長したものの、営業利益・経常利益・純利益がそれぞれ12.0%、12.6%、18.1%減と減益となった。主な要因は第3四半期の営業人員離職による新規獲得遅れだが、セグメント売上は両事業とも増加し、総資産・純資産が拡大、自己資本比率も76.9%へ向上した。財務基盤は強化され、キャッシュ創出力も維持されている。
2. 業績結果
| 項目 | 当期（百万円） | 前期比（%） |
|---|---|---|
| 売上高（営業収益） | 10,006 | +15.2 |
| 営業利益 | 2,026 | △12.0 |
| 経常利益 | 2,018 | △12.6 |
| 当期純利益 | 1,413 | △18.1 |
| 1株当たり当期純利益（EPS） | 79.78円 | - |
| 配当金 | 30.00円（期末） | - |
業績結果に対するコメント： - 売上増はメディカルプラットフォーム事業（6,267百万円、+15.6%、契約件数6,498件、クリニック見学レポート好調）とスマートクリニック事業（3,175百万円、+18.6%、自動受付機販売増）の寄与による。一方、利益減は営業人員離職による提案活動遅れが主因で、セグメント利益はメディカル+5.6%（3,143百万円）に対しスマートクリニック△14.9%（579百万円）。 - 新サービス「NOMOCa AI call」（108件契約）投入で業務効率化推進。配当性向37.6%、総額519百万円（普通10円+創業20周年記念20円）。
3. 貸借対照表（バランスシート）
【資産の部】（単位：百万円、前期比は記載データに基づく推定値）
| 科目 | 金額（百万円） | 前期比 |
|---|---|---|
| 流動資産 | 7,728 | +117 |
| 現金及び預金 | 5,872 | △94 |
| 受取手形及び売掛金 | 1,614 | +129 |
| 棚卸資産 | 58 | +22 |
| その他 | 245 | +95 |
| 固定資産 | 798 | +11 |
| 有形固定資産 | - | - |
| 無形固定資産 | - | - |
| 投資その他の資産 | - | - |
| 資産合計 | 8,526 | +327 |
【負債の部】（単位：百万円）
| 科目 | 金額（百万円） | 前期比 |
|---|---|---|
| 流動負債 | - | - |
| 支払手形及び買掛金 | - | - |
| 短期借入金 | - | △300 |
| その他 | - | △274 |
| 固定負債 | - | - |
| 長期借入金 | - | △57 |
| その他 | - | - |
| 負債合計 | 1,528 | △635 |
【純資産の部】（単位：百万円）
| 科目 | 金額（百万円） | 前期比 |
|---|---|---|
| 株主資本 | - | - |
| 資本金 | 記載なし | - |
| 利益剰余金 | - | + |
| その他の包括利益累計額 | - | - |
| 純資産合計 | 6,999 | +962 |
| 負債純資産合計 | 8,526 | +327 |
貸借対照表に対するコメント： - 自己資本比率76.9%（前期70.5%）と大幅改善、自己資本6,555百万円（+776）。流動比率は流動資産7,728/流動負債（推定1,528の一部）で高水準、安全性高い。 - 資産構成は現金・売掛金中心（流動資産90%以上）、売掛金+129百万円・敷金+142百万円が主な増加要因。負債減は短期借入金返済△300百万円等。純資産増は純利益計上と新株予約権行使。
4. 損益計算書
詳細な内訳記載なしのため、主な項目を記載（単位：百万円）。
| 科目 | 金額（百万円） | 前期比（%） | 売上高比率（%） |
|---|---|---|---|
| 売上高（営業収益） | 10,006 | +15.2 | 100.0 |
| 売上原価 | 記載なし | - | - |
| 売上総利益 | 記載なし | - | - |
| 販売費及び一般管理費 | 記載なし | - | - |
| 営業利益 | 2,026 | △12.0 | 20.2 |
| 営業外収益 | 記載なし | - | - |
| 営業外費用 | 記載なし | - | - |
| 経常利益 | 2,018 | △12.6 | 20.2 |
| 特別利益 | 記載なし | - | - |
| 特別損失 | 記載なし | - | - |
| 税引前当期純利益 | 記載なし | - | - |
| 法人税等 | 記載なし | - | - |
| 当期純利益 | 1,413 | △18.1 | 14.1 |
損益計算書に対するコメント： - 営業利益率20.2%（前期26.5%）、経常利益率20.2%（同33.9%）、純利益率14.1%（同35.2%）と全段階で低下。ROE22.9%（前期35.2%）。コスト増（人員投資・広告費？）が利益圧迫。 - 売上増要因はPV伸長・契約増だが、人件費・販管費増が主変動要因。セグメント別でメディカル高収益維持。
5. キャッシュフロー（記載あり）（単位：百万円）
- 営業活動によるキャッシュフロー: 1,195（前期1,822、減）
- 投資活動によるキャッシュフロー: △276（前期△94、投資増）
- 財務活動によるキャッシュフロー: △1,015（前期376、借入返済・自己株取得）
- フリーキャッシュフロー: 919（営業-投資）
営業CF減は売掛金増・税金支払増、投資は有形固定資産・敷金支出、財務は借入返済640自己株取得。
6. 今後の展望
- 業績予想（2026年3月期連結）：売上高11,406百万円（+14.0%）、営業利益1,435百万円（△29.2%）、経常利益1,433百万円（△28.9%）、純利益978百万円（△30.8%）、EPS56.54円。
- 中期計画：メディカル「21世紀型医療インフラ」、スマートクリニック「クリニックオートメーション」推進。AI・DX活用、新サービス（NOMOCa AI call/chat）成長、提携・人材投資。
- リスク要因：地政学・円安・原材料高、人材不足。
- 成長機会：インバウンド・高齢化対応、子会社ASANO統合効果（後発事象）。
7. その他の重要事項
- セグメント別：メディカルプラットフォーム（売上6,267百万円+15.6%、利益3,143百万円+5.6%）、スマートクリニック（売上3,175百万円+18.6%、利益579百万円△14.9%）。
- 配当方針：安定配当、2026年予想30円（普通）。
- 株主還元：配当性向37.6%、DOE8.5%。
- M&A：完全子会社ASANO取得（業績予想未反映）。
- 人員・組織：中途30名採用、IT部長新設、営業生産性向上。会計方針変更あり（基準改正）。