2025年5月期 第3四半期決算短信〔日本基準〕(連結)
ビーウィズ株式会社 (9216)
決算評価: 悪い主要業績指標
AI財務分析レポート
1. 総評
ビーウィズ株式会社の2025年5月期第3四半期連結決算（2024年6月1日～2025年2月28日累計）は、売上高が前年同期比5.3%減の27,205百万円、営業利益が46.8%減の1,080百万円と減収大幅減益となった。公共・電力業界の既存業務減少が主因で、金融業界の拡大も追いつかず、固定費負担が重くのしかかった。一方、自己資本比率は72.0%へ改善し、財務基盤は安定。通期予想据え置きも慎重姿勢が目立つ。
2. 業績結果
| 項目 | 当期（百万円） | 前期比（%） |
|---|---|---|
| 売上高 | 27,205 | △5.3 |
| 営業利益 | 1,080 | △46.8 |
| 経常利益 | 1,068 | △46.9 |
| 当期純利益（親会社株主帰属） | 748 | △45.7 |
| 1株当たり当期純利益（EPS） | 53.09円 | - |
| 配当金 | -（第3四半期末） / 通期予想77.00円 | - |
業績結果に対するコメント：
売上高減少の主因は公共・電力業界の既存業務縮小で、金融業界の新規・拡大案件が一部寄与したものの、全体をカバーできず。営業利益率は約4.0%（前期7.1%）へ低下、売上減に加え販管費（固定費）の回収不振が影響。単一セグメント（コンタクトセンター・BPO）のため事業分散薄く、OmniaLINK外販はライセンス3,496（+17.1%）、ARR8.8億円（+16.9%）と好調で成長ドライバーに。オペレーションブース7,057（全国18拠点）と規模維持。
3. 貸借対照表（バランスシート）
【資産の部】
| 科目 | 金額（百万円） | 前期比（%） |
|-----------------------|---------------|-------------|
| 流動資産 | 9,382 | △11.9 |
| 現金及び預金 | 4,942 | △19.0 |
| 受取手形及び売掛金 | 3,939 | △5.6 |
| 棚卸資産 | 71 | +5,351.2 |
| その他 | 430 | +16.3 |
| 固定資産 | 3,401 | △1.2 |
| 有形固定資産 | 1,081 | △2.1 |
| 無形固定資産 | 592 | +11.1 |
| 投資その他の資産 | 1,727 | △4.4 |
| 資産合計 | 12,783 | △9.3 |
【負債の部】
| 科目 | 金額（百万円） | 前期比（%） |
|-----------------------|---------------|-------------|
| 流動負債 | 3,153 | △29.8 |
| 支払手形及び買掛金 | 662 | +3.2 |
| 短期借入金 | 3 | △31.0 |
| その他 | 2,488 | △39.0 |
| 固定負債 | 417 | +0.5 |
| 長期借入金 | 20 | △9.7 |
| その他 | 397 | +1.3 |
| 負債合計 | 3,570 | △27.2 |
【純資産の部】
| 科目 | 金額（百万円） | 前期比（%） |
|--------------------------|---------------|-------------|
| 株主資本 | 9,205 | +0.2 |
| 資本金 | 900 | +0.7 |
| 利益剰余金 | 7,302 | +0.0 |
| その他の包括利益累計額 | - | - |
| 純資産合計 | 9,213 | +0.2 |
| 負債純資産合計 | 12,783 | △9.3 |
貸借対照表に対するコメント：
自己資本比率72.0%（前年度末65.2%）と大幅改善、純資産微増も総資産減少で健全性向上。流動比率約3.0倍（9,382/3,153）と高水準、当座比率も良好で短期流動性に問題なし。資産は現金・売掛金減少が主（営業CF影響か）、負債は未払費用・税金等の自然減。特徴として敷金保証金（1,252百万円）が投資資産に多く、不動産依存のBPO事業を反映。全体変動は利益計上と配当支払いの綱引き。
4. 損益計算書
| 科目 | 金額（百万円） | 前期比（%） | 売上高比率（%） |
|---|---|---|---|
| 売上高（営業収益） | 27,205 | △5.3 | 100.0 |
| 売上原価 | 23,284 | △3.5 | 85.6 |
| 売上総利益 | 3,922 | △14.7 | 14.4 |
| 販売費及び一般管理費 | 2,842 | +10.8 | 10.4 |
| 営業利益 | 1,080 | △46.8 | 4.0 |
| 営業外収益 | 7 | △14.3 | 0.0 |
| 営業外費用 | 19 | △30.0 | 0.1 |
| 経常利益 | 1,069 | △46.9 | 3.9 |
| 特別利益 | 76 | +454.3 | 0.3 |
| 特別損失 | 3 | △11.7 | 0.0 |
| 税引前当期純利益 | 1,142 | △43.5 | 4.2 |
| 法人税等 | 388 | △39.9 | 1.4 |
| 当期純利益 | 754 | △45.2 | 2.8 |
損益計算書に対するコメント：
売上総利益率14.4%（前期16.0%）と低下も原価率改善（85.6%）、販管費増（+10.8%）で営業利益率急落。経常利益率3.9%、ROE（概算、年換算）約8%と収益性低迷。コスト構造は人件費中心の販管費が固定的で売上減に脆弱。特別利益（投資有価証券売却益76百万円）が下支え。前期比変動は売上減と販管費増が主因。
5. キャッシュフロー（記載があれば）
記載なし。減価償却費は260百万円（前期211百万円、前年同期比+23.6%）。
6. 今後の展望
- 通期業績予想（2024年6月1日～2025年5月31日）：売上高37,100百万円（前期比△3.0%）、営業利益1,450百万円（△43.0%）、経常利益1,440百万円（△43.0%）、親会社株主帰属純利益960百万円（△47.6%）、EPS68.12円。修正なし。
- 中期経営計画2025（～2026年5月期）：①OmniaLINK成長、②特徴あるコンタクトセンター・BPO継続成長、③経営基盤構築。「根元から新芽まで健康に成長」をビジョン。
- リスク要因：地政学リスク、物価上昇・節約志向、チャイナリスク。
- 成長機会：リショアリングBPO、非対面需要、OmniaLINK外販拡大、金融業界案件。
7. その他の重要事項
- セグメント別業績：単一セグメント（コンタクトセンター・BPO）で省略。
- 配当方針：通期予想77円（前期53円から増配）、修正なし。
- 株主還元施策：配当性向向上狙い。
- M&Aや大型投資：記載なし。
- 人員・組織変更：記載なし。発行済株式14,095,400株（微増）。