適時開示情報 要約速報

### 1. 総評 カナデビア株式会社の2025年3月期第3四半期連結決算（2024年4月1日～2024年12月31日）は、売上高が前期比11.0%増の413,432百万円と好調に推移したものの、経常利益・当期純利益は営業外費用の増加により減少した。営業利益は環境部門の改善で微増したが、機械・インフラ部門および脱炭素化部門の損失拡大が全体を圧迫。総資産は前期末比1.3%増の540,363百万円、純資産は3.5%増の174,894百万円と堅調で、自己資本比率は30.8%と安定を維持した。主な変化点は、のれん増加に伴う無形固定資産拡大と有利子負債の増加。 ### 2. 業績結果 | 項目 | 当期（百万円） | 前期比（百万円） | 前期比（%） | |-------------------|---------------|------------------|-------------| | 売上高（営業収益）| 413,432 | +41,115 | +11.0 | | 営業利益 | 9,746 | +235 | +2.5 | | 経常利益 | 5,917 | -3,230 | △35.3 | | 当期純利益（親会社株主帰属）| 5,393 | -565 | △9.5 | | 1株当たり当期純利益（EPS）| 32.04円 | -3.32円 | - | | 配当金 | 記載なし（中間0円）| - | - | **業績結果に対するコメント**： 売上高増加の主因は環境部門の海外子会社売上増（305,694百万円、前期比増）。営業利益は環境部門の改善（11,741百万円）で全体微増も、機械・インフラ部門（△995百万円）と脱炭素化部門（△1,454百万円）の損失拡大が影響。経常利益減は持分法投資損失（407百万円）と調査費用等営業外費用（6,202百万円）の増加による。主要収益源は環境部門（全体売上の74%）。特筆事項として、舶用エンジン事業の不適切行為調査費用が発生。 ### 3. 貸借対照表（バランスシート） 【資産の部】 | 科目 | 金額（百万円） | 前期比（百万円） | |-----------------------|---------------|------------------| | 流動資産 | 311,886 | △35,190 | | 現金及び預金 | 49,612 | △21,993 | | 受取手形及び売掛金（契約資産含む）| 198,333 | △36,473 | | 棚卸資産（商品・製品・仕掛品・原材料）| 33,515 | +11,208 | | その他 | 31,395 | +9,587 | | 固定資産 | 228,452 | +41,977 | | 有形固定資産 | 120,690 | +16,212 | | 无形固定資産 | 40,270 | +21,012 | | 投資その他の資産 | 67,491 | +4,753 | | **資産合計** | 540,363 | +6,770 | 【負債の部】 | 科目 | 金額（百万円） | 前期比（百万円） | |-----------------------|---------------|------------------| | 流動負債 | 263,960 | △9,722 | | 支払手形及び買掛金（電子記録債務含む）| 51,310 | △6,626 | | 短期借入金 | 35,176 | +15,588 | | その他 | 177,474 | △18,684 | | 固定負債 | 101,508 | +10,544 | | 長期借入金（１年内償還予定含まず）| 50,214 | +15,771 | | その他 | 51,294 | △5,227 | | **負債合計** | 365,469 | +822 | 【純資産の部】 | 科目 | 金額（百万円） | 前期比（百万円） | |-------------------------------|---------------|------------------| | 株主資本 | 154,059 | +1,194 | | 資本金 | 45,442 | 0 | | 利益剰余金 | 102,148 | +1,497 | | その他の包括利益累計額 | 12,271 | +2,479 | | **純資産合計** | 174,894 | +5,948 | | **負債純資産合計** | 540,363 | +6,770 | **貸借対照表に対するコメント**： 自己資本比率は30.8%（前期末30.5%）と横ばいで安定。流動比率（流動資産/流動負債）は1.18倍（前期1.27倍）と低下も、当座比率は現金中心で安全水準を維持。資産構成の特徴は固定資産比率42.3%（前期35.0%）で、無形固定資産（のれん19,928百万円）が急増（M&Aによる）。主な変動は売掛金減少（回収進捗）と有利子負債増加（短期借入金+15,588百万円）で、資金繰り注意が必要。 ### 4. 損益計算書 | 科目 | 金額（百万円） | 前期比（百万円） | 売上高比率 | |--------------------|---------------|------------------|------------| | 売上高（営業収益）| 413,432 | +41,115 | 100.0% | | 売上原価 | 341,393 | +30,427 | 82.6% | | **売上総利益** | 72,038 | +10,687 | 17.4% | | 販売費及び一般管理費| 62,292 | +10,453 | 15.1% | | **営業利益** | 9,746 | +235 | 2.4% | | 営業外収益 | 2,374 | △286 | 0.6% | | 営業外費用 | 6,202 | +3,178 | 1.5% | | **経常利益** | 5,917 | △3,230 | 1.4% | | 特別利益 | 2,934 | +2,934 | 0.7% | | 特別損失 | 0 | △258 | 0.0% | | 税引前当期純利益 | 8,852 | △37 | 2.1% | | 法人税等 | 3,330 | +344 | 0.8% | | **当期純利益** | 5,522 | △380 | 1.3% | **損益計算書に対するコメント**： 売上総利益率17.4%（前期16.5%）と改善も、販管費増（+20.2%）で営業利益率2.4%（前期2.6%）と横ばい。経常利益率低下は営業外費用急増（調査費用等）。ROE（参考）は純資産回転率ベースで約10%前後と推定、収益性は普通水準。コスト構造は売上原価比率高（82.6%）、人件費・調査費が販管費を押し上げ。前期比変動要因は環境部門改善とM&A関連費用。 ### 5. キャッシュフロー（記載があれば） 記載なし。減価償却費は9,126百万円（前期7,964百万円、前期比増）。 ### 6. 今後の展望 - 会社公表業績予想（通期）：売上高590,000百万円（+6.1%）、営業利益26,000百万円（+6.9%）、経常利益22,000百万円（△14.2%）、純利益18,000百万円（△5.3%）、EPS106.81円。第3四半期は計画通りで変更なし。 - 中期経営計画「Forward 25」：既存事業成長、成長事業拡大、持続可能経営推進。 - リスク要因：舶用エンジン不適切行為調査継続（業績影響見込めば修正）、海外景気下振れ（中国不動産、金利高）、物価上昇。 - 成長機会：環境・脱炭素化部門拡大（M&A効果）。 ### 7. その他の重要事項 - セグメント別業績：環境（売上305,694百万円、利益11,741百万円、好調）、機械・インフラ（売上56,133百万円、△995百万円）、脱炭素化（売上48,761百万円、△1,454百万円）、その他（売上2,842百万円、利益502百万円）。 - 配当方針：年間46円予想（中間23円、期末23円、前期同水準）。 - 株主還元施策：配当維持。 - M&Aや大型投資：新規連結子会社2社（Kanadevia Inova Denmark A/S、Iona Capital Ltd）、のれん計上15,547百万円。 - 人員・組織変更：記載なし。後発事象として連結子会社株式譲渡（エイチアンドエフ等）予定。