決算短信
2025-02-14T15:30
2025年９月期 第１四半期決算短信〔日本基準〕（連結）
ティアンドエスグループ株式会社 (4055)
決算評価: 良い主要業績指標
AI財務分析レポート
### 1. 総評
ティアンドエスグループ株式会社、2025年9月期第1四半期（2024年10月1日～2024年12月31日）。
当期は売上高921百万円、営業利益155百万円と高水準の業績を達成し、営業利益率16.9%を確保する高収益性を発揮。総資産は2,945百万円（前期末比+0.8%）、純資産は2,470百万円（同+1.4%）と安定的に増加した。前年同四半期比は四半期連結財務諸表作成前のため非記載だが、新規子会社連結の影響も加わり好調なスタートを切った。
### 2. 業績結果
| 項目 | 金額（百万円） | 前期比（%） |
|-------------------|---------------|-------------|
| 売上高（営業収益）| 921 | － |
| 営業利益 | 155 | － |
| 経常利益 | 155 | － |
| 当期純利益 | 102 | － |
| 1株当たり当期純利益（EPS） | 13.48円 | － |
| 配当金 | － | － |
**業績結果に対するコメント**：
前年同四半期比は非記載（2024年9月期第3四半期より四半期連結開始）。売上高はシステム開発関連サービスが主で、新規連結子会社（TSシステムソリューションズ株式会社）の寄与が要因。営業利益率16.9%と高く、販管費効率化が奏功。単一セグメントのため事業別詳細省略。特筆事項として、減価償却費1百万円と設備投資控えめでキャッシュ創出余力大。
### 3. 貸借対照表（バランスシート）
【資産の部】
（単位：百万円、前期末は2024年9月30日）
| 科目 | 金額（百万円） | 前期比（百万円） |
|-------------------|---------------|-----------------|
| 流動資産 | 2,785 | +11 |
| 現金及び預金 | 2,102 | +88 |
| 受取手形及び売掛金 | 426 | -6 |
| 棚卸資産（仕掛品） | 40 | +26 |
| その他（未収入金等） | 217 | -105 |
| 固定資産 | 161 | +14 |
| 有形固定資産 | 17 | -1 |
| 無形固定資産 | 1 | -0 |
| 投資その他の資産| 143 | +15 |
| **資産合計** | 2,945 | +25 |
【負債の部】
| 科目 | 金額（百万円） | 前期比（百万円） |
|-------------------|---------------|-----------------|
| 流動負債 | 414 | -10 |
| 支払手形及び買掛金 | 176 | +12 |
| 短期借入金 | 記載なし | － |
| その他（未払法人税等等） | 238 | -22 |
| 固定負債 | 62 | +1 |
| 長期借入金 | 記載なし | － |
| その他（退職給付負債） | 62 | +1 |
| **負債合計** | 476 | -9 |
【純資産の部】
| 科目 | 金額（百万円） | 前期比（百万円） |
|--------------------------|---------------|-----------------|
| 株主資本 | 2,467 | +32 |
| 資本金 | 40 | 0 |
| 利益剰余金 | 1,933 | +32 |
| その他の包括利益累計額 | 2 | +2 |
| **純資産合計** | 2,470 | +34 |
| **負債純資産合計** | 2,945 | +25 |
**貸借対照表に対するコメント**：
自己資本比率83.8%（前期83.4%）と極めて高く、財務安全性抜群。流動比率6.7倍（流動資産/流動負債）、当座比率も高水準で短期支払能力優良。資産構成は現金・預金中心（71%）、負債は買掛金・未払金主体で借入金ゼロの無借金経営。主な変動は純利益計上による現金・利益剰余金増、未収入金回収と税金支払い。
### 4. 損益計算書
（単位：百万円）
| 科目 | 金額（百万円） | 前期比（%） | 売上高比率 |
|--------------------|---------------|-------------|------------|
| 売上高（営業収益） | 921 | － | 100.0% |
| 売上原価 | 656 | － | 71.2% |
| **売上総利益** | 266 | － | 28.9% |
| 販売費及び一般管理費 | 110 | － | 12.0% |
| **営業利益** | 156 | － | 16.9% |
| 営業外収益 | 0 | － | 0.0% |
| 営業外費用 | 0 | － | 0.0% |
| **経常利益** | 156 | － | 16.9% |
| 特別利益 | 記載なし | － | － |
| 特別損失 | 記載なし | － | － |
| 税引前当期純利益 | 156 | － | 16.9% |
| 法人税等 | 54 | － | 5.9% |
| **当期純利益** | 102 | － | 11.1% |
**損益計算書に対するコメント**：
売上総利益率28.9%、営業利益率16.9%と極めて高収益。販管費比率12.0%でコストコントロール優秀。営業外は微小。ROEは高水準推定（純資産2,470百万円に対し純利益102百万円、年換算年率16%超）。変動要因は新規子会社寄与と原価効率化。単一セグメントのため構造安定。
### 5. キャッシュフロー（記載があれば）
記載なし（四半期連結キャッシュ・フロー計算書未作成）。減価償却費1百万円。
### 6. 今後の展望
- 通期業績予想（2025年9月期）：売上高4,000百万円、営業利益750百万円、経常利益750百万円、当期純利益492百万円（EPS64.96円）。前期比非記載、変更なし。第1四半期進捗良好（売上23%、営業利益21%）。
- 中期計画・戦略：記載なし（補足資料参照）。
- リスク要因：業績予想前提条件変動（詳細は補足資料P.2）。
- 成長機会：システム開発需要拡大、新規子会社シナジー。
### 7. その他の重要事項
- セグメント別業績：単一セグメント（システム開発及び関連サービス）で省略。
- 配当方針：2025年9月期予想 中間0円、期末8円、合計8円（前期同）。
- 株主還元施策：変更なし。
- M&Aや大型投資：新規連結1社（TSシステムソリューションズ株式会社）。
- 人員・組織変更：記載なし。発行済株式7,633千株（変動なし）。