決算短信
2025-02-14T15:30
2025年６月期第２四半期（中間期）決算短信〔日本基準〕(連結)
朝日インテック株式会社 (7747)
決算評価: 非常に良い主要業績指標
AI財務分析レポート
### 1. 総評
朝日インテック株式会社の2025年6月期第2四半期（中間期、2024年7月1日～2024年12月31日）連結決算は、非常に良好な業績を示した。売上高が前年同期比13.2%増の614億91百万円、営業利益が28.9%増の173億95百万円と大幅増収増益を達成し、メディカル事業のグローバルシェア拡大が主な原動力となった。前期比で総資産は微減（1,916億14百万円→1,901億30百万円）ながら、純資産は6.6%増の1,589億23百万円と強化、自己資本比率も83.2%（前期78.9%）に向上した。
### 2. 業績結果
| 項目 | 当期（百万円） | 前期比（%） |
|-------------------|---------------|-------------|
| 売上高（営業収益）| 61,491 | 13.2 |
| 営業利益 | 17,395 | 28.9 |
| 経常利益 | 16,821 | 24.9 |
| 当期純利益 | 12,293 | - |
| 親会社株主に帰属する中間純利益 | 12,261 | 24.9 |
| 1株当たり当期純利益（EPS） | 45.14円 | - |
| 配当金 | 中間0.00円（予想期末24.23円） | - |
**業績結果に対するコメント**：
増収の主因はメディカル事業の売上高557億63百万円（前年同期比15.3%増）で、国内外循環器・非循環器領域のシェア拡大と円安為替（1ドル151円）が寄与。デバイス事業は医療・産業部材減少で57億27百万円（4.1%減）。営業利益増は売上総利益率向上（67.6%→67.5%近辺）と販管費抑制効果も、営業費・R&D増を吸収。特別利益123百万円（貸倒引当金戻入等）が純利益を下支え。EPS45.14円（前期36.15円）と株主価値向上。
### 3. 貸借対照表（バランスシート）
【資産の部】
| 科目 | 金額（百万円） | 前期比 |
|-----------------------|---------------|------------|
| 流動資産 | 92,994 | -1,702 |
| 現金及び預金 | 37,564 | +1,906 |
| 受取手形及び売掛金 | 16,561 | -1,115 |
| 棚卸資産（商品・製品+仕掛品+原材料） | 26,013 | -2,360 |
| その他（有価証券等）| 12,869 | +390 |
| 固定資産 | 97,135 | +218 |
| 有形固定資産 | 60,501 | +372 |
| 無形固定資産 | 15,397 | -1,562 |
| 投資その他の資産 | 21,237 | +1,409 |
| **資産合計** | 190,130 | -1,484 |
【負債の部】
| 科目 | 金額（百万円） | 前期比 |
|-----------------------|---------------|------------|
| 流動負債 | 19,801 | -9,693 |
| 支払手形及び買掛金 | 2,383 | +94 |
| 短期借入金 | 1,581 | -4,034 |
| その他（未払税等） | 15,837 | -5,753 |
| 固定負債 | 11,405 | +1,248 |
| 長期借入金 | 1,991 | +904 |
| その他（退職給付等）| 9,414 | +344 |
| **負債合計** | 31,207 | -8,445 |
【純資産の部】
| 科目 | 金額（百万円） | 前期比 |
|-------------------------------|---------------|------------|
| 株主資本 | 138,104 | +6,729 |
| 資本金 | 18,860 | 0 |
| 利益剰余金 | 97,471 | +6,729 |
| その他の包括利益累計額 | 20,048 | +207 |
| **純資産合計** | 158,923 | +6,962 |
| **負債純資産合計** | 190,130 | -1,484 |
**貸借対照表に対するコメント**：
自己資本比率83.2%（前期78.9%）と極めて高く、財務安全性抜群。流動比率470.0倍（流動資産/流動負債）、当座比率469.0倍（当座資産/流動負債）と流動性も強固。資産構成は固定資産主体（51%）、現金増加でキャッシュリッチ。負債減少は短期借入金・その他流動負債減が主で、利益剰余金増が純資産拡大の原動力。棚卸・売掛減少は営業効率化を示唆。
### 4. 損益計算書
| 科目 | 金額（百万円） | 前期比（%） | 売上高比率（%） |
|------------------|---------------|-------------|-----------------|
| 売上高（営業収益）| 61,491 | 13.2 | 100.0 |
| 売上原価 | 19,941 | 4.1 | 32.4 |
| **売上総利益** | 41,549 | 18.1 | 67.6 |
| 販売費及び一般管理費 | 24,154 | 11.3 | 39.3 |
| **営業利益** | 17,395 | 28.9 | 28.3 |
| 営業外収益 | 442 | 46.8 | 0.7 |
| 営業外費用 | 1,016 | 209.8 | 1.7 |
| **経常利益** | 16,821 | 24.9 | 27.4 |
| 特別利益 | 123 | - | 0.2 |
| 特別損失 | 0 | -100.0 | 0.0 |
| 税引前当期純利益 | 16,945 | 26.7 | 27.5 |
| 法人税等 | 4,652 | 33.2 | 7.6 |
| **当期純利益** | 12,293 | 24.5 | 20.0 |
**損益計算書に対するコメント**：
売上総利益率67.6%（前期64.7%）と改善、原価率低下で収益性向上。営業利益率28.3%（前期24.8%）、経常利益率27.4%（同24.8%）と高水準継続。販管費増（営業・R&D強化）は吸収、為替差損増が経常圧迫も特別利益でカバー。ROE（参考: 年率化約15%推定）と高収益性。コスト構造は原価32%・販管39%で効率的、前期比変動は売上増と総利益率改善主導。
### 5. キャッシュフロー（記載があれば）
- 営業活動によるキャッシュフロー: 18,284百万円（前期12,617百万円）
- 投資活動によるキャッシュフロー: -7,013百万円（前期-3,029百万円）
- 財務活動によるキャッシュフロー: -8,869百万円（前期-11,850百万円）
- フリーキャッシュフロー: 11,271百万円（営業+投資）
営業CFは利益増・棚卸減少で大幅増、投資は設備・有価証券取得、財務は配当・借入返済が主。現金残高37,564百万円（+1,906百万円）と充実。
### 6. 今後の展望
- 会社が公表している業績予想: 通期売上高1,167億37百万円（8.5%増）、営業利益271億70百万円（12.4%増）、親会社純利益188億03百万円（18.9%増）、EPS69.22円。据え置き。
- 中期経営計画や戦略: 「ASAHIGoingBeyond1000」下でグローバル市場開拓、新規事業創出、R&D・生産体制強化、経営基盤確立。
- リスク要因: 中国・アジア違法流入影響、売上総利益率の工程移管リスク、賞与等追加費用。
- 成長機会: メディカル非循環器・グローバルシェア拡大、外貨高継続。
### 7. その他の重要事項
- セグメント別業績: メディカル事業売上557億63百万円（15.3%増、利益185億18百万円・32.0%増）、デバイス事業57億27百万円（4.1%減、利益24億57百万円・14.5%減）。
- 配当方針: 中間0円、期末予想24.23円（前期20.37円）、年間予想24.23円。修正なし。
- 株主還元施策: 配当増額傾向、自己株式微増。
- M&Aや大型投資: 記載なし。
- 人員・組織変更: 記載なし。会計方針変更（税効果会計適用）ありも影響なし。