決算短信
2025-05-15T15:31
2025年３月期決算短信〔日本基準〕(連結)
株式会社ゆうちょ銀行 (7182)
決算評価: 非常に良い主要業績指標
AI財務分析レポート
### 1. 総評
株式会社ゆうちょ銀行、2025年3月期連結決算（2024年4月1日～2025年3月31日）。
経常収益は前期比△4.8%の2兆5,220億円と減少したものの、資金運用収益の大幅増と経常費用の抑制により、経常利益は+17.8%の5,845億円、当期純利益（親会社株主帰属）は+16.3%の4,143億円と大幅増益を達成。利益率も経常利益率23.1%（前期18.7%）へ改善し、通期予想を上回る好業績。総資産は233兆6,015億円（微減）、純資産9兆909億円（△6.3%）だが、株主資本は増加。主な変化点は有価証券・貸出金・貯金の減少と運用益拡大。
### 2. 業績結果
| 科目 | 金額（百万円） | 前期比（％） |
|-------------------|---------------|-------------|
| 売上高（経常収益）| 2,522,052 | △4.8 |
| 営業利益 | - | - |
| 経常利益 | 584,533 | 17.8 |
| 当期純利益（親会社株主帰属）| 414,324 | 16.3 |
| 1株当たり当期純利益（EPS）| 114.60円 | - |
| 配当金 | 58.00円 | - |
**業績結果に対するコメント**:
経常収益減少の主因は資金運用環境の変動だが、資金運用収益が前期比+3,530億円の1兆7,501億円（有価証券利息・配当金増）と好調。役務取引等収益微増（+32億円）。経常費用は資金調達費用増（+1,149億円）も営業経費減少（△130億円）で全体△2,181億円。銀行業特有の運用収益依存が利益押し上げ。セグメント別詳細記載なし。特筆は業績予想上回り（経常利益101.6%、純利益103.5%達成）。
### 3. 貸借対照表（バランスシート）
【資産の部】
| 科目 | 金額（百万円） | 前期比 |
|-----------------------|---------------|------------|
| 流動資産 | 記載なし | - |
| 現金及び預金 | 64,639,102 | 12.0 |
| 受取手形及び売掛金 | 記載なし | - |
| 棚卸資産 | 記載なし | - |
| その他 | 記載なし | - |
| 固定資産 | 記載なし | - |
| 有形固定資産 | 191,935 | △3.2 |
| 無形固定資産 | 101,559 | 15.9 |
| 投資その他の資産 | 記載なし | - |
| **資産合計** | 233,601,531 | △0.1 |
【負債の部】
| 科目 | 金額（百万円） | 前期比 |
|-----------------------|---------------|------------|
| 流動負債 | 記載なし | - |
| 支払手形及び買掛金 | 記載なし | - |
| 短期借入金 | 記載なし | - |
| その他 | 記載なし | - |
| 固定負債 | 記載なし | - |
| 長期借入金 | 記載なし | - |
| その他 | 記載なし | - |
| **負債合計** | 224,510,541 | 0.1 |
【純資産の部】
| 科目 | 金額（百万円） | 前期比 |
|--------------------------|---------------|------------|
| 株主資本 | 9,778,088 | 2.2 |
| 資本金 | 3,500,000 | 0.0 |
| 利益剰余金 | 2,784,473 | - |
| その他の包括利益累計額 | △737,936 | - |
| **純資産合計** | 9,090,989 | △6.3 |
| **負債純資産合計** | 233,601,531 | △0.1 |
**貸借対照表に対するコメント**:
自己資本比率3.8%（前期4.1%）と銀行業特有の低水準を維持、安全性は預金基盤に依存。流動比率・当座比率の詳細記載なし。資産構成は現金預金（27.7%）、有価証券（61.5%）、貸出金（1.3%）中心で運用資産依存。負債は貯金（84.8%）が主力。主な変動は有価証券△2兆9,026億円、貸出金△3兆7,177億円、貯金△2兆3,389億円の減少。純資産減は包括利益の評価損影響。
### 4. 損益計算書
| 科目 | 金額（百万円） | 前期比（％） | 売上高比率（％） |
|------------------|---------------|-------------|-----------------|
| 売上高（経常収益）| 2,522,052 | △4.8 | 100.0 |
| 売上原価 | 記載なし | - | - |
| **売上総利益** | 記載なし | - | - |
| 販売費及び一般管理費| 記載なし | - | - |
| **営業利益** | 記載なし | - | - |
| 営業外収益 | 記載なし | - | - |
| 営業外費用 | 記載なし | - | - |
| **経常利益** | 584,533 | 17.8 | 23.2 |
| 特別利益 | 記載なし | - | - |
| 特別損失 | 355 | △82.2 | 0.0 |
| 税引前当期純利益 | 584,178 | 18.3 | 23.2 |
| 法人税等 | 162,901 | 17.3 | 6.5 |
| **当期純利益** | 421,277 | 18.5 | 16.7 |
**損益計算書に対するコメント**:
銀行業のため経常収益ベース分析。資金運用収益比率高（69.4%）、経常利益率23.2%（前期18.7%）と大幅改善。ROE4.4%（前期3.6%）。コスト構造は資金調達費用32.3%、営業経費36.3%。変動要因は運用利ざや拡大（金利上昇）と経費抑制。純利益率16.7%維持。
### 5. キャッシュフロー（記載があれば）
- 営業活動によるキャッシュフロー: 4,597,293百万円（前期81,041百万円）
- 投資活動によるキャッシュフロー: 2,525,403百万円（前期△10,278,226百万円）
- 財務活動によるキャッシュフロー: △208,086百万円（前期△236,642百万円）
- フリーキャッシュフロー: 記載なし（営業+投資=7,122,696百万円）
営業CF大幅増、投資CF黒字転換で現金残高64兆6,391億円（+12.0%）。
### 6. 今後の展望
- 会社公表業績予想: 2026年3月期経常利益6,800億円（+16.3%）、純利益4,700億円（+13.4%）、EPS131.43円。
- 中期経営計画: 2021～2025年度見直しで「リテール変革」「マーケット深化」「Σビジネス本格化」を推進。
- リスク要因: 市場・流動性・信用リスク、金融政策変動、気候変動等。
- 成長機会: 運用深化と新規ビジネス拡大。
### 7. その他の重要事項
- セグメント別業績: 記載なし。
- 配当方針: 配当性向50%程度（50～60%目安）、2025年期58円（実績）、2026年予想66円。
- 株主還元施策: 安定的配当重視、内部留保充実。
- M&Aや大型投資: 新規連結3社（ゆうちょキャピタルパートナーズ等）。
- 人員・組織変更: 記載なし。
会計方針変更あり（基準改正）。