決算短信
2025-04-14T16:00
2025年２月期 決算短信〔日本基準〕（連結）
オープングループ株式会社 (6572)
決算評価: 非常に良い主要業績指標
AI財務分析レポート
### 1. 総評
オープングループ株式会社の2025年2月期連結決算（2024年3月1日～2025年2月28日）は、売上高・営業利益が前期比大幅増となり、非常に良好な業績を達成した。インテリジェントオートメーション事業のストック収入拡大とアドオートメーション事業の利益率改善が主な要因で、純利益も特別利益の寄与により162.3%増となった。一方、経常利益は営業外費用の増加で微減。総資産は増加し、財務基盤は安定を維持している。
### 2. 業績結果
| 項目 | 当期（百万円） | 前期比（%） |
|-------------------|---------------|-------------|
| 売上高（営業収益）| 7,224 | 17.2 |
| 営業利益 | 653 | 25.7 |
| 経常利益 | 234 | △10.8 |
| 当期純利益 | 435 | 162.3 |
| 1株当たり当期純利益（EPS） | 7.15円 | - |
| 配当金 | 5.50円 | - |
**業績結果に対するコメント**：
売上高はインテリジェントオートメーション事業（4,771百万円、13.2%増）とアドオートメーション事業（1,491百万円、7.4%減）の伸長により全体17.2%増。営業利益は両セグメントの利益改善（インテリジェント509百万円87.5%増、アド557百万円6.3%増）で25.7%増。経常利益減は持分法投資損失（308百万円）の拡大が要因。純利益増は投資有価証券売却益（146百万円）等の特別利益による。ストック型ライセンス収入の拡大が特筆すべき。
### 3. 貸借対照表（バランスシート）
【資産の部】
| 科目 | 金額（百万円） | 前期比（百万円） |
|-------------------|---------------|-----------------|
| 流動資産 | 15,577 | +1,205 |
| 現金及び預金 | 10,510 | △1,006 |
| 受取手形及び売掛金 | 2,489 | +69 |
| 棚卸資産 | 15 | △1 |
| その他 | 2,563 | +2,143 |
| 固定資産 | 4,389 | △481 |
| 有形固定資産 | 168 | +82 |
| 無形固定資産 | 1,576 | +616 |
| 投資その他の資産| 2,645 | △1,179 |
| **資産合計** | 19,967 | +723 |
【負債の部】
| 科目 | 金額（百万円） | 前期比（百万円） |
|-------------------|---------------|-----------------|
| 流動負債 | 5,979 | +152 |
| 支払手形及び買掛金 | 1,942 | +146 |
| 短期借入金 | 1,500 | 0 |
| その他 | 2,537 | +6 |
| 固定負債 | 2,006 | +256 |
| 長期借入金 | 798 | +167 (注: 1年内返済分含む調整) |
| その他 | 1,208 | +89 |
| **負債合計** | 7,985 | +408 |
【純資産の部】
| 科目 | 金額（百万円） | 前期比（百万円） |
|--------------------------|---------------|-----------------|
| 株主資本 | 11,967 | +312 |
| 資本金 | 5,926 | +12 |
| 利益剰余金 | 647 | +435 |
| その他の包括利益累計額 | 12 | +3 |
| **純資産合計** | 11,983 | +315 |
| **負債純資産合計** | 19,967 | +723 |
**貸借対照表に対するコメント**：
自己資本比率は60.0%（前期60.6%）と高水準を維持し、財務安全性が高い。流動比率は約2.6倍（流動資産/流動負債）と十分な流動性。資産構成は流動資産中心（78%）で、現金・預金と預け金の変動が目立つ。負債は借入・社債中心で有利子負債が増加も、キャッシュリッチ。主な変動は預け金増加（1,779百万円増）と投資有価証券減少（1,481百万円減）、のれん増加（子会社取得）。
### 4. 損益計算書
| 科目 | 金額（百万円） | 前期比（%） | 売上高比率（%） |
|--------------------|---------------|-------------|----------------|
| 売上高（営業収益） | 7,224 | 17.2 | 100.0 |
| 売上原価 | 2,606 | 17.5 | 36.1 |
| **売上総利益** | 4,619 | 16.9 | 63.9 |
| 販売費及び一般管理費| 3,965 | 15.7 | 54.9 |
| **営業利益** | 654 | 25.7 | 9.0 |
| 営業外収益 | 40 | - | 0.6 |
| 営業外費用 | 459 | 76.1 | 6.4 |
| **経常利益** | 235 | △10.8 | 3.2 |
| 特別利益 | 157 | △60.4 | 2.2 |
| 特別損失 | 148 | △61.4 | 2.0 |
| 税引前当期純利益 | 244 | △11.7 | 3.4 |
| 法人税等 | △192 | - | △2.7 |
| **当期純利益** | 436 | 156.6 | 6.0 |
**損益計算書に対するコメント**：
売上総利益率63.9%（前期64.0%）と安定、営業利益率9.0%（前期8.4%）へ改善。ROEは3.7%（前期1.4%）と収益性向上。コスト構造は販管費中心（人件費・業務委託費増）だが、原価率微増を吸収。変動要因は持分法損失拡大と特別利益減少も、税効果で純利益急増。セグメント利益率改善が全体を押し上げ。
### 5. キャッシュフロー（記載があれば）
- 営業活動によるキャッシュフロー: 341百万円（前期1,024百万円）
- 投資活動によるキャッシュフロー: 371百万円（前期△865百万円）
- 財務活動によるキャッシュフロー: 66百万円（前期142百万円）
- フリーキャッシュフロー: △30百万円（営業+投資）
営業CF減は税引前利益計上と投資有価証券売却益の影響。投資CF黒字転換は有価証券売却益。期末現金12,296百万円と潤沢。
### 6. 今後の展望
- 会社が公表している業績予想: 2026年2月期売上高8,500百万円（17.7%増）、営業利益960百万円（46.9%増）、経常利益860百万円（266.4%増）、純利益516百万円（18.5%増）、EPS8.55円。
- 中期経営計画や戦略: インテリジェントオートメーションで新規導入・リカーリング収益拡大、アドオートメーションで人材シェア拡大・新規分野参入。
- リスク要因: 原材料高騰、地政学リスク、先行投資負担。
- 成長機会: RPAツール（BizRobo!、RoboRobo等）のストック収入拡大、ユーザー獲得。
### 7. その他の重要事項
- セグメント別業績: インテリジェントオートメーション（売上4,771百万円13.2%増、利益509百万円87.5%増）、アドオートメーション（売上1,491百万円7.4%減、利益557百万円6.3%増）。
- 配当方針: 年間5.50円（普通3円+記念2.5円）、配当性向76.9%、純資産配当率2.8%。
- 株主還元施策: 配当増額、次期4.50円予想。
- M&Aや大型投資: 新規連結子会社「オートロ株式会社」取得（連結範囲変更）。
- 人員・組織変更: 記載なし。セグメント名変更（ロボットアウトソーシング→インテリジェントオートメーション等）。