決算短信
2025-08-08T15:40
2026年３月期第１四半期決算短信（日本基準）（連結）
株式会社要興業 (6566)
決算評価: 普通主要業績指標
AI財務分析レポート
### 1. 総評
株式会社要興業、2026年3月期第1四半期（2025年4月1日～2025年6月30日）。
売上高は前年同期比2.1%増の3,744百万円と微増したが、営業利益は4.0%減の519百万円と減少。経常利益・純利益はそれぞれ1.4%、1.7%増と小幅改善した。収集運搬・処分事業の増収が牽引する一方、経費上昇（人件費・処理費）が利益を圧迫。財政状態は安定し、自己資本比率80.0%を維持。前期比総資産増加（+279百万円）も投資継続によるもの。
### 2. 業績結果
| 項目 | 当期（百万円） | 前期比（%） |
|-------------------|---------------|-------------|
| 売上高 | 3,744 | +2.1 |
| 営業利益 | 519 | △4.0 |
| 経常利益 | 556 | +1.4 |
| 当期純利益 | 373 | +1.7 |
| 1株当たり当期純利益（EPS） | 23.56円 | - |
| 配当金 | 記載なし | - |
**業績結果に対するコメント**：
売上増は収集運搬・処分事業（2,545百万円、+2.9%）と行政受託事業（845百万円、+3.1%）の伸長によるが、リサイクル事業（354百万円、-5.7%）は資源価格下落が要因。売上原価増（2,867百万円）と販売費及び一般管理費増（358百万円）が営業利益を圧迫したが、営業外収益増（39百万円、主に保険解約返戻金）と特別利益で経常・純利益を支えた。単一セグメント（総合廃棄物処理事業）ながら事業区分別でバランスの取れた推移。コンプライアンス強化と原価低減が特筆。
### 3. 貸借対照表（バランスシート）
【資産の部】
（金額：百万円、前期末：2025年3月31日）
| 科目 | 金額（百万円） | 前期比（百万円） |
|-------------------|---------------|-----------------|
| 流動資産 | 7,319 | △10 |
| 現金及び預金 | 5,447 | △188 |
| 受取手形及び売掛金 | 1,691 | +114 |
| 棚卸資産 | 34 | △2 |
| その他 | 146 | +36 |
| 固定資産 | 17,087 | +289 |
| 有形固定資産 | 13,306 | +257 |
| 無形固定資産 | 98 | △1 |
| 投資その他の資産 | 3,683 | +33 |
| **資産合計** | 24,405 | +279 |
【負債の部】
| 科目 | 金額（百万円） | 前期比（百万円） |
|-------------------|---------------|-----------------|
| 流動負債 | 2,337 | +145 |
| 支払手形及び買掛金 | 364 | △13 |
| 短期借入金 | 259 | +161 |
| その他 | 1,715 | △3 |
| 固定負債 | 2,536 | +176 |
| 長期借入金 | 405 | +226 |
| その他 | 2,131 | △50 |
| **負債合計** | 4,873 | +321 |
【純資産の部】
| 科目 | 金額（百万円） | 前期比（百万円） |
|--------------------------|---------------|-----------------|
| 株主資本 | 19,229 | △71 |
| 資本金 | 828 | 0 |
| 利益剰余金 | 17,001 | △71 |
| その他の包括利益累計額 | 304 | +29 |
| **純資産合計** | 19,533 | △42 |
| **負債純資産合計** | 24,405 | +279 |
**貸借対照表に対するコメント**：
自己資本比率80.0%（前期81.1%）と高水準を維持し、財務安全性が高い。流動比率3.13倍（流動資産7,319÷流動負債2,337）、当座比率も良好。資産構成は固定資産中心（土地9,368百万円、有形固定13,306百万円）で安定、建設仮勘定増加（+324百万円、ヨドセイ本社新築工事）が固定資産増の主因。負債増は借入金拡大（短期+161、長期+226百万円）だが、純資産減少は配当支払い（444百万円）と利益剰余金変動による。現金減少も売掛金増でカバー。
### 4. 損益計算書
（金額：百万円、前期：2025年3月期第1四半期）
| 科目 | 金額（百万円） | 前期比（%） | 売上高比率（%） |
|--------------------|---------------|-------------|----------------|
| 売上高（営業収益）| 3,745 | +2.1 | 100.0 |
| 売上原価 | 2,867 | +2.3 | 76.5 |
| **売上総利益** | 877 | +1.1 | 23.5 |
| 販売費及び一般管理費 | 358 | +9.4 | 9.6 |
| **営業利益** | 519 | △4.0 | 13.9 |
| 営業外収益 | 39 | +257.0 | 1.0 |
| 営業外費用 | 2 | △37.0 | 0.0 |
| **経常利益** | 556 | +1.4 | 14.9 |
| 特別利益 | 1 | △76.6 | 0.0 |
| 特別損失 | 0 | △97.2 | 0.0 |
| 税引前当期純利益 | 557 | +1.2 | 14.9 |
| 法人税等 | 183 | +0.3 | 4.9 |
| **当期純利益** | 374 | +1.7 | 10.0 |
**損益計算書に対するコメント**：
売上総利益率23.5%（前期23.7%）と安定、営業利益率13.9%（前期14.7%）は管理費増（+9.4%、賃上げ・物価高）が要因。ROEは高水準推定（純利益率10.0%、自己資本19,533百万円）。コスト構造は売上原価中心（76.5%）、原価低減努力が奏功。営業外収益急増（保険解約返戻金25百万円）が経常利益を下支え。前期比変動は資源価格下落と経費増の影響大。
### 5. キャッシュフロー（記載があれば）
記載なし。四半期連結キャッシュ・フロー計算書は未作成。減価償却費166百万円（前期158百万円）と注記あり。
### 6. 今後の展望
- 会社業績予想：第2四半期累計売上7,433百万円（+2.1%）、営業利益1,045百万円（△2.4%）、純利益757百万円（+2.5%）。通期売上15,021百万円（+3.5%）、営業利益2,127百万円（+0.9%）、純利益1,540百万円（+1.7%）、EPS97.04円。修正なし。
- 中期計画：記載なし。廃棄物処理のコンプライアンス強化・業容拡大継続。
- リスク要因：物価高、地政学リスク、資源価格変動。
- 成長機会：循環型社会推進、行政受託拡大（大田区プラスチックごみ開始）。
### 7. その他の重要事項
- セグメント別業績：単一セグメント（総合廃棄物処理）。事業区分：収集運搬・処分2,545百万円（+2.9%）、リサイクル354百万円（-5.7%）、行政受託845百万円（+3.1%）。
- 配当方針：第2四半期末・期末基準日。2026年3月期予想未定（前期実績28円）。
- 株主還元施策：記載なし。
- M&Aや大型投資：ヨドセイ本社新築工事（建設仮勘定617百万円）。
- 人員・組織変更：記載なし。