決算短信
2025-10-31T15:00
2026年３月期 第２四半期（中間期）決算短信〔日本基準〕（連結）
AIAIグループ株式会社 (6557)
決算評価: 非常に良い主要業績指標
AI財務分析レポート
### 1. 総評
AIAIグループ株式会社（2026年3月期第2四半期、中間期：2025年4月1日～9月30日）。当期は売上高・利益ともに大幅増を達成し、業績は非常に良好。新規認可保育所開設2施設と事業譲渡等による4施設取得で運営施設を113施設に拡大、チャイルドケア事業の単一セグメントが寄与。売上高14.0%増、営業利益58.5%増と高水準の成長を記録。一方、総資産は前期末比12.4%減の10,923百万円だが、自己資本比率は26.1%に向上し財務体質改善。
### 2. 業績結果
| 項目 | 金額（百万円） | 前年同期比（％） |
|-------------------|---------------|-----------------|
| 売上高 | 6,877 | 14.0 |
| 営業利益 | 387 | 58.5 |
| 経常利益 | 352 | 68.6 |
| 当期純利益 | 247 | 33.0 |
| 1株当たり当期純利益（EPS） | 37.67円 | - |
| 配当金 | 記載なし | - |
**業績結果に対するコメント**：
売上高増は認可保育所等の施設拡大（新規開設2、取得4）が主因で、運営施設91施設（前年比増）。売上原価増も原価率改善（83.1%→83.0%）により売上総利益率向上。営業利益急増は販売管理費効率化と補助金等による。特別損失6.9百万円（固定資産除却損）が発生も、全体収益性向上。単一セグメント（チャイルドケア事業）のため事業別詳細なし。特筆はぽこころ株式会社の連結子会社化。
### 3. 貸借対照表（バランスシート）
【資産の部】
| 科目 | 金額（百万円） | 前期比（百万円） |
|-------------------|---------------|-----------------|
| 流動資産 | 3,138 | -1,513 |
| 現金及び預金 | 1,710 | -637 |
| 受取手形及び売掛金 | 1,045 | -653 |
| 棚卸資産 | 記載なし | - |
| その他 | 383 | 14 |
| 固定資産 | 7,786 | -36 |
| 有形固定資産 | 5,623 | -233 |
| 無形固定資産 | 53 | -30 |
| 投資その他の資産 | 2,109 | 227 |
| **資産合計** | 10,923 | -1,549 |
【負債の部】
| 科目 | 金額（百万円） | 前期比（百万円） |
|-------------------|---------------|-----------------|
| 流動負債 | 2,596 | -1,286 |
| 支払手形及び買掛金 | 記載なし | - |
| 短期借入金 | 0 | -912 |
| その他 | 2,596 | -374 |
| 固定負債 | 5,471 | -303 |
| 長期借入金 | 4,615 | -374 |
| その他 | 856 | 72 |
| **負債合計** | 8,066 | -1,588 |
【純資産の部】
| 科目 | 金額（百万円） | 前期比（百万円） |
|------------------------|---------------|-----------------|
| 株主資本 | 2,374 | -44 |
| 資本金 | 10 | -162 |
| 利益剰余金 | 835 | 247 |
| その他の包括利益累計額 | 474 | 83 |
| **純資産合計** | 2,857 | 39 |
| **負債純資産合計** | 10,923 | -1,549 |
**貸借対照表に対するコメント**：
自己資本比率26.1%（前期22.5%）と改善、純資産微増。流動比率121%（流動資産/流動負債）と当座比率も安定、安全性高い。資産構成は固定資産中心（71%）、有形固定資産が主力だが減少（建物等一部増）。負債減は借入金返済（短期912、長期374百万円減）が主。主変動は現金・売掛金減少と投資有価証券増、キャッシュ流出反映。
### 4. 損益計算書
| 科目 | 金額（百万円） | 前期比（百万円） | 売上高比率（％） |
|------------------|---------------|-----------------|---------------|
| 売上高（営業収益） | 6,877 | 845 | 100.0 |
| 売上原価 | 5,716 | 585 | 83.1 |
| **売上総利益** | 1,161 | 260 | 16.9 |
| 販売費及び一般管理費 | 774 | 117 | 11.3 |
| **営業利益** | 387 | 143 | 5.6 |
| 営業外収益 | 8 | -10 | 0.1 |
| 営業外費用 | 44 | -10 | 0.6 |
| **経常利益** | 352 | 143 | 5.1 |
| 特別利益 | 0 | -57 | 0.0 |
| 特別損失 | 7 | -89 | 0.1 |
| 税引前当期純利益| 345 | 176 | 5.0 |
| 法人税等 | 98 | 114 | 1.4 |
| **当期純利益** | 247 | 61 | 3.6 |
**損益計算書に対するコメント**：
売上総利益率16.9%（前期14.9%）と改善、原価率微減で収益性向上。営業利益率5.6%（前期4.1%）高、販管費比率低下（10.9%→11.3%だが効率化）。経常利益率5.1%と営業外費用減も寄与。ROE（参考：純利益/自己資本）約17%（年率化推定）と良好。変動要因は施設拡大と前期特別損失（減損等）不在。コスト構造は人件費・減価償却中心。
### 5. キャッシュフロー（記載があれば）
- 営業活動によるキャッシュフロー: 996百万円（前年同期963百万円）
- 投資活動によるキャッシュフロー: -154百万円（前年同期-63百万円）
- 財務活動によるキャッシュフロー: -1,479百万円（前年同期-626百万円）
- フリーキャッシュフロー: 842百万円（営業-投資）
営業CF堅調（売上債権減少・補助金）。投資CF増は設備投資・有価証券取得。財務CF大減は借入返済・自己株式取得。
### 6. 今後の展望
- 通期業績予想（変更なし）：売上高13,700百万円（4.8%増）、営業利益500百万円（△31.8%）、経常利益490百万円（△43.9%）、純利益260百万円（△38.4%）、EPS39.44円。
- 中期計画：記載なし。「AIAI三育圏」展開継続、こども家庭庁施策活用。
- リスク要因：出生数減少、物価上昇・景気下押し。
- 成長機会：保育需要底堅（女性就業率上昇）、施設拡大・療育事業強化。
### 7. その他の重要事項
- セグメント別業績：単一セグメント（チャイルドケア事業）。
- 配当方針：年間0.00円（第2四半期末0円、通期予想0円）。
- 株主還元施策：自己株式取得291百万円。
- M&Aや大型投資：ぽこころ株式会社取得（新規連結1社）、認可保育所新規開設2（西新宿、海浜幕張）、事業譲渡取得4。
- 人員・組織変更：記載なし。株式分割（2024年10月1日、1:2）実施。