決算短信
2025-11-10T15:30
2026年３月期 第２四半期（中間期）決算短信〔日本基準〕（連結）
イーグル工業株式会社 (6486)
決算評価: 非常に良い主要業績指標
AI財務分析レポート
### 1. 総評
イーグル工業株式会社の2026年3月期第2四半期（中間期、2025年4月1日～9月30日）の連結業績は、売上高3.1%増の855億10百万円、営業利益30.1%増の55億47百万円と大幅増益を達成した。自動車・建設機械や半導体業界向け事業の伸長が寄与し、全体の収益性を向上させた。一方、一般産業機械業界向けは減収減益となったが、通期業績予想を上方修正する好調ぶり。財政状態も資産増加・負債減少で自己資本比率が向上し、健全性を維持している。
### 2. 業績結果
| 項目 | 当期（百万円） | 前期比（%） |
|-------------------|---------------|-------------|
| 売上高（営業収益）| 85,510 | +3.1 |
| 営業利益 | 5,547 | +30.1 |
| 経常利益 | 7,231 | +25.7 |
| 当期純利益（親会社株主帰属）| 4,761 | +75.5 |
| 1株当たり当期純利益（EPS）| 105.13円 | - |
| 配当金（中間） | 60.00円 | +10.00円 |
**業績結果に対するコメント**：
売上高は自動車・建設機械（459億45百万円、+3.6%）、半導体（73億62百万円、+25.2%）、舶用（94億83百万円、+11.0%）、航空宇宙（41億51百万円、+4.2%）の増収が主因で、一般産業機械（185億67百万円、-8.0%）の減収を吸収。利益増は売上増に加え、原価率改善と営業外収益（持分法投資利益等）が寄与。半導体事業の損失幅縮小（前年-21億15百万円→-9億79百万円）も効果的。特筆は純利益の大幅増で、為替差益や特別利益が下支え。
### 3. 貸借対照表（バランスシート）
【資産の部】
| 科目 | 金額（百万円） | 前期比（百万円） |
|-----------------------|---------------|------------------|
| 流動資産 | 114,372 | +3,003 |
| 現金及び預金 | 30,877 | +4,692 |
| 受取手形及び売掛金 | 40,436 | -1,057 |
| 棚卸資産 | 37,180 | +879 |
| その他 | 5,966 | -1,711 |
| 固定資産 | 95,557 | +3,442 |
| 有形固定資産 | 63,439 | +592 |
| 無形固定資産 | 2,101 | -59 |
| 投資その他の資産 | 30,016 | +2,909 |
| **資産合計** | 209,930 | +6,446 |
【負債の部】
| 科目 | 金額（百万円） | 前期比（百万円） |
|-----------------------|---------------|------------------|
| 流動負債 | 44,901 | -2,239 |
| 支払手形及び買掛金 | 12,340 | +1,093 |
| 短期借入金 | 13,086 | -2,495 |
| その他 | 19,475 | -860 |
| 固定負債 | 35,021 | +1,197 |
| 長期借入金 | 24,466 | +790 |
| その他 | 10,555 | +407 |
| **負債合計** | 79,923 | -1,041 |
【純資産の部】
| 科目 | 金額（百万円） | 前期比（百万円） |
|----------------------------|---------------|------------------|
| 株主資本 | 97,326 | +2,616 |
| 資本金 | 10,490 | 0 |
| 利益剰余金 | 82,295 | +2,449 |
| その他の包括利益累計額 | 23,169 | +4,049 |
| **純資産合計** | 130,007 | +7,488 |
| **負債純資産合計** | 209,930 | +6,446 |
**貸借対照表に対するコメント**：
自己資本比率は57.4%（前期55.9%）と向上、健全水準を維持。流動比率は約2.5倍（流動資産/流動負債）と流動性が高く、当座比率も良好。資産は現金・投資有価証券増（+4,692百万円、+2,526百万円）が主因で、棚卸資産も生産増対応で拡大。負債は借入金・未払法人税減少で軽減。純資産増は中間純利益計上と為替換算調整（+4,033百万円）が寄与し、財務基盤強化。
### 4. 損益計算書
| 科目 | 金額（百万円） | 前期比（百万円） | 売上高比率（%） |
|------------------|---------------|------------------|-----------------|
| 売上高（営業収益）| 85,510 | +2,559 | 100.0 |
| 売上原価 | 64,566 | +1,203 | 75.5 |
| **売上総利益** | 20,943 | +1,355 | 24.5 |
| 販売費及び一般管理費| 15,396 | +73 | 18.0 |
| **営業利益** | 5,547 | +1,282 | 6.5 |
| 営業外収益 | 2,203 | -262 | 2.6 |
| 営業外費用 | 519 | -460 | 0.6 |
| **経常利益** | 7,231 | +1,480 | 8.5 |
| 特別利益 | 5 | -261 | 0.0 |
| 特別損失 | 12 | -20 | 0.0 |
| 税引前当期純利益 | 7,225 | +2,241 | 8.4 |
| 法人税等 | 1,401 | -75 | 1.6 |
| **当期純利益** | 5,824 | +1,316 | 6.8 |
**損益計算書に対するコメント**：
売上総利益率24.5%（前期23.6%）と改善、原価率低下が寄与。営業利益率6.5%（前期5.1%）へ上昇、管理費抑制効果大。経常利益率8.5%は営業外費用減（為替差損消滅）が後押し。ROEは推定約7-8%水準（純利益増・純資産増考慮）と収益性向上。コスト構造は原価中心（75.5%）で、変動費コントロールが強み。前期比変動主因は事業別増収と半導体損失縮小。
### 5. キャッシュフロー（記載があれば）
記載なし。
### 6. 今後の展望
- 通期業績予想（修正後）：売上高1,750億円（+4.1%）、営業利益117億円（+37.7%）、経常利益153億円（+27.2%）、親会社株主帰属純利益98億円（+100.9%）、EPS216.13円。
- 中期計画：EV・生成AI・防衛関連需要拡大を成長軸に位置づけ。
- リスク要因：為替変動、プラント稼働率低下、EVシフト鈍化。
- 成長機会：自動車電動化、半導体回復、舶用・航空宇宙の堅調需要。
### 7. その他の重要事項
- **セグメント別業績**：自動車・建設機械（売上459億45百万円、利益15億7百万円）、一般産業機械（185億67百万円、21億59百万円）、半導体（73億62百万円、-9億79百万円）、舶用（94億83百万円、26億37百万円）、航空宇宙（41億51百万円、2億15百万円）。
- **配当方針**：中間60円、期末60円予想（年間120円、前期比+20円）。剰余金配当修正（増配）公表。
- **株主還元施策**：配当性向向上、自己株式取得可能性示唆。
- **M&Aや大型投資**：記載なし。
- **人員・組織変更**：記載なし。