企業名

企業名: グローバルセキュリティエキスパート株式会社

決算評価

決算評価: 非常に良い
（売上高+24.1%、営業利益+35.1%、経常利益+38.4%、当期純利益+39.5%と全指標で大幅増）

簡潔な要約

グローバルセキュリティエキスパート株式会社は、2025年4月1日～12月31日の第3四半期累計で過去最高業績を達成しました。サイバーセキュリティ需要の拡大を背景に、売上高は前年同期比24.1%増の78億円、営業利益は35.1%増の15.8億円を記録。特に準大手・中小企業向けセキュリティサービスや教育事業が牽引し、増収増益を実現しました。自己資本比率も44.1%と堅調で、通期業績予想も上方修正なしに維持されています。投資家にとっては、成長市場での持続的な収益拡大が期待できる決算内容です。

詳細な財務分析レポート

1. 総評

• 会社名: グローバルセキュリティエキスパート株式会社
• 決算期間: 2025年4月1日～2025年12月31日（2026年3月期 第3四半期累計）
• 総合評価: サイバーセキュリティ需要の高まりを背景に、売上高・利益とも20%超の大幅増を達成。営業利益率は20.2%と収益性が向上し、財務基盤も安定している。
• 主な変化点:
• 売上高が前年同期比24.1%増（78億円→前年63億円）。
• 営業利益率が20.2%（前期18.6%）に改善。
• 自己資本比率が44.1%（前期37.8%）に上昇。

2. 業績結果

業績結果に対するコメント:
- 増減要因:
- サイバー攻撃の高度化や政府の規制強化により、中堅・中小企業向けセキュリティサービス需要が拡大。
- 教育事業（「プラス・セキュリティ」研修）が新たな収益源として貢献。
- リスク要因: 営業外費用で持分法適用関連会社の損失（4,017万円）を計上。

3. 貸借対照表

【資産の部】（単位: 百万円）
| 科目 | 2025年12月31日 | 前期比増減 | |------|---------------|------------| | 流動資産 | 5,340 | +541 | | 現金及び預金 | 1,253 | △132 | | 売掛金 | 2,532 | +382 | | 棚卸資産 | 17 | +8 | | 固定資産 | 3,752 | +411 | | 有形固定資産 | 258 | △18 | | 投資有価証券 | 1,271 | +507 | | 資産合計 | 9,093 | +952 |

【負債の部】
| 科目 | 2025年12月31日 | 前期比増減 | |------|---------------|------------| | 流動負債 | 3,708 | +77 | | 短期借入金 | 700 | +300 | | 固定負債 | 1,377 | △54 | | 負債合計 | 5,085 | +23 |

【純資産の部】
| 科目 | 2025年12月31日 | 前期比増減 | |------|---------------|------------| | 資本金 | 547 | +1 | | 利益剰余金 | 2,915 | +592 | | 自己株式 | △614 | +39 | | 純資産合計 | 4,008 | +929 |

貸借対照表に対するコメント:
- 自己資本比率: 44.1%（前期37.8%）と財務健全性が向上。
- 流動比率: 144%（流動資産5,340 / 流動負債3,708）で短期支払能力に問題なし。
- 特徴: 投資有価証券（127億円）が総資産の14%を占め、余剰資金を株式投資に活用。

4. 損益計算書

損益計算書に対するコメント:
- 収益性指標: 売上高営業利益率20.2%（前期18.6%）、ROE24.9%（前期23.3%）と改善。
- コスト構造: 人件費増加を増収が吸収し、営業利益率が拡大。

5. キャッシュフロー

• 記載なし（四半期連結キャッシュフロー計算書未作成）。

6. 今後の展望

• 業績予想（2026年3月期通期）: 売上高110億円（+25.0%）、営業利益22億円（+36.2%）。
• 戦略: 中堅企業向けセキュリティサービスと教育事業の拡大に注力。
• リスク: サイバー攻撃の複雑化や競合激化。

7. その他の重要事項

• 配当方針: 累進配当を導入し、年間配当予想32.73円（前期41.71円）。株式分割の影響で1株当たり配当は実質増。
• 株主還元: 自己株式を158百万円取得（前期比39百万円増）。

注記: 数値は決算短信に基づき百万円単位で表記。キャッシュフロー等、記載のない項目は「記載なし」としています。