決算短信
2025-06-16T15:30
2026年１月期第１四半期 決算短信補足資料
アセンテック株式会社 (3565)
決算評価: 非常に良い主要業績指標
AI財務分析レポート
### 1. 総評
アセンテック株式会社の2026年1月期第1四半期（連結、1-3月期）決算。当期は売上高が前年同期比19.9%増の3,408百万円、営業利益が408.3%増の626百万円と大幅増収益を達成し、業績は非常に良好。仮想デスクトップ事業の伸長が主因で、ストックビジネスの継続収入も寄与。通期予想に対する進捗率は営業利益で45.1%と上回る勢い。一方、総資産急増に伴い自己資本比率が低下しており、財務健全性の維持が今後の焦点。
### 2. 業績結果
| 項目 | 今期（2026/1期 Q1、百万円） | 前年同期（2025/1期 Q1、百万円） | 前年同期比 |
|------|-----------------------------|---------------------------------|------------|
| 売上高（営業収益） | 3,408 | 2,843 | +19.9% |
| 営業利益 | 626 | 153 | +408.3% |
| 経常利益 | 906 | 235 | +385.2% |
| 当期純利益 | 628 | 162 | +386.5% |
| 1株当たり当期純利益（EPS） | 43.45円 | 12.25円 | +354.6% |
| 配当金 | 記載なし | 記載なし | - |
**業績結果に対するコメント**：
- 増収の主因は仮想デスクトップ事業（Q1売上5,629百万円、前年比+132.6%）、クラウドインフラ（503百万円、同+36.6%）、ゼロトラストセキュリティ（120百万円、同+113.9%）の全セグメント増。ストックビジネス（Resalio Lynx等）の継続収入が733百万円（前年比+37.1%）と安定寄与。
- 利益急増は売上拡大に加え、利益率改善（営業利益率18.4%、前年5.4%）。コスト効率化や高付加価値事業シフトが効果。
- 特筆事項：通期予想（売上17,000百万円、営業利益1,730百万円）に対し進捗良好。リモートPCアレイ出荷数も堅調。
### 3. 貸借対照表（バランスシート）
【資産の部】
| 科目 | 金額（百万円） | 前期比 |
|------|---------------|--------|
| 流動資産 | 記載なし | - |
| 現金及び預金 | 記載なし | - |
| 受取手形及び売掛金 | 記載なし | - |
| 棚卸資産 | 記載なし | - |
| その他 | 記載なし | - |
| 固定資産 | 記載なし | - |
| 有形固定資産 | 記載なし | - |
| 無形固定資産 | 記載なし | - |
| 投資その他の資産 | 記載なし | - |
| **資産合計** | 21,796 | +404.3% |
【負債の部】
| 科目 | 金額（百万円） | 前期比 |
|------|---------------|--------|
| 流動負債 | 記載なし | - |
| 支払手形及び買掛金 | 記載なし | - |
| 短期借入金 | 記載なし | - |
| その他 | 記載なし | - |
| 固定負債 | 記載なし | - |
| 長期借入金 | 記載なし | - |
| その他 | 記載なし | - |
| **負債合計** | 記載なし | - |
【純資産の部】
| 科目 | 金額（百万円） | 前期比 |
|------|---------------|--------|
| 株主資本 | 記載なし | - |
| 資本金 | 記載なし | - |
| 利益剰余金 | 記載なし | - |
| その他の包括利益累計額 | 記載なし | - |
| **純資産合計** | 1,829 | +57.6% |
| **負債純資産合計** | 21,796 | +404.3% |
**貸借対照表に対するコメント**：
- 自己資本比率は18.4%（前年同期58.8%）と大幅低下。総資産急増（+404.3%）が負債依存を高めた可能性。
- 流動比率・当座比率は記載なしのため算出不可。資産側は事業拡大投資が主因か。
- 特徴：純資産増加も総資産比低下。成長投資優先の積極姿勢が顕著で、短期的な財務圧力に留意。
### 4. 損益計算書
| 科目 | 金額（百万円） | 前期比 | 売上高比率 |
|------|---------------|--------|-----------|
| 売上高（営業収益） | 3,408 | +19.9% | 100.0% |
| 売上原価 | 記載なし | - | - |
| **売上総利益** | 記載なし | - | - |
| 販売費及び一般管理費 | 記載なし | - | - |
| **営業利益** | 626 | +408.3% | 18.4% |
| 営業外収益 | 記載なし | - | - |
| 営業外費用 | 記載なし | - | - |
| **経常利益** | 906 | +385.2% | 26.6% |
| 特別利益 | 記載なし | - | - |
| 特別損失 | 記載なし | - | - |
| 税引前当期純利益 | 記載なし | - | - |
| 法人税等 | 記載なし | - | - |
| **当期純利益** | 628 | +386.5% | 18.4% |
**損益計算書に対するコメント**：
- 営業利益率18.4%（前年5.4%）と大幅改善、経常利益率26.6%も高水準。ROE（通期予想23.8%）、ROA（同4.4%）は成長期待。
- コスト構造詳細なしだが、売上増によるスケールメリット発揮。営業外で経常利益上積み。
- 変動要因：事業セグメント全般の売上増と高利益率製品比率向上。
### 5. キャッシュフロー（記載があれば）
記載なし。
### 6. 今後の展望
- 会社公表業績予想：2026年1月通期売上17,000百万円（前年比+16.6%）、営業利益1,730百万円（同+99.3%）、当期純利益1,190百万円（同+38.5%）。Q1進捗は営業利益45.1%、純利益66.5%と好調。
- 中期計画：ストックビジネス目標（年間継続収入2,600百万円、売上2,400百万円）、Resalio Lynx ID数90,000、リモートPCアレイ出荷1,500台。
- リスク要因：競争激化、為替変動、投資負担増。
- 成長機会：クラウド・ゼロトラスト需要拡大、ストック比率向上（Q1単独7.7%）。
### 7. その他の重要事項
- セグメント別業績：仮想デスクトップ主力（Q1売上5,629百万円）、クラウドインフラ・セキュリティも急成長。
- 配当方針：記載なし。
- 株主還元施策：記載なし。
- M&Aや大型投資：記載なし。
- 人員・組織変更：記載なし。