決算
2026-01-14T15:30
2026年８月期 第１四半期決算短信〔日本基準〕(連結)
株式会社グッドパッチ (7351)
決算評価: 悪い主要業績指標
AI財務分析レポート
### 企業名: 株式会社グッドパッチ
### 決算評価: 悪い
### 簡潔な要約
株式会社グッドパッチの2026年8月期第1四半期（2025年9月1日～11月30日）の連結売上高は12.1億円（前期比0.6％減）、営業利益は0.77億円（同39.9％減）、当期純利益は0.61億円（同31.5％減）となった。主力のデザインパートナー事業では顧客社数が3.8％増加したものの、デザインプラットフォーム事業の売上高が22.5％減少したことが業績を圧迫。AI活用やデザイナーリソース拡充に注力する一方、収益性の低下が顕著に表れた四半期となった。通期業績予想は売上高10.1％増を維持しているが、短期的な利益改善が課題。
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## 詳細な財務分析レポート
### 1. 総評
- **会社名**: 株式会社グッドパッチ
- **決算期間**: 2025年9月1日～2025年11月30日
- **総合評価**: 売上高・利益ともに前期比で減少し、特に営業利益が39.9％減と大幅な減益。デザインプラットフォーム事業の不振とAI関連投資のコスト増が収益を圧迫。自己資本比率84.3％と財務基盤は堅実だが、収益性改善が急務。
- **主な変化点**:
- 売上高が微減（△0.6％）ながら営業利益率が6.4％→4.0％に悪化
- デザインプラットフォーム事業の営業損失が拡大（△0.28億円）
- 現金預金が4.09億円減少し、投資有価証券を増加
### 2. 業績結果
| 科目 | 金額（百万円） | 前年同期比 |
|------|---------------|------------|
| 売上高 | 1,206 | △0.6％ |
| 営業利益 | 77 | △39.9％ |
| 経常利益 | 107 | △18.6％ |
| 当期純利益 | 61 | △31.5％ |
| EPS（円） | 6.98 | △29.6％ |
| 配当金 | 0円（四半期） | - |
**業績結果に対するコメント**:
- **減益要因**: デザインプラットフォーム事業の売上高22.5％減（「ReDesigner」の人材紹介事業不振）と販管費の増加（7.1％増）。
- **事業セグメント**:
- デザインパートナー事業: 売上高11.3億円（+1.3％）、営業利益1.06億円（△20.1％）
- デザインプラットフォーム事業: 売上高0.77億円（△22.5％）、営業損失0.28億円
- **特記事項**: AI関連案件を優先的に獲得し、デザイナー数を157名に維持。
### 3. 貸借対照表（単位: 百万円）
**【資産の部】**
| 科目 | 金額 | 前期比 |
|------|------|--------|
| **流動資産** | 3,045 | △350 |
| 現金及び預金 | 2,324 | △409 |
| 売掛金 | 592 | +8 |
| 前払費用 | 108 | +52 |
| **固定資産** | 1,846 | △4 |
| 有形固定資産 | 47 | △1 |
| 無形固定資産 | 394 | △2 |
| 投資有価証券 | 1,360 | +50 |
| **資産合計** | 4,891 | △354 |
**【負債の部】**
| 科目 | 金額 | 前期比 |
|------|------|--------|
| **流動負債** | 617 | △339 |
| 買掛金 | 110 | +10 |
| 未払法人税等 | 13 | △207 |
| **固定負債** | 123 | △21 |
| 長期借入金 | 83 | △26 |
| **負債合計** | 740 | △360 |
**【純資産の部】**
| 科目 | 金額 | 前期比 |
|------|------|--------|
| 資本金 | 1,775 | ±0 |
| 利益剰余金 | 795 | △26 |
| 自己株式 | △250 | ±0 |
| その他有価証券評価差額金 | 45 | +30 |
| **純資産合計** | 4,151 | +6 |
| **負債純資産合計** | 4,891 | △354 |
**貸借対照表に対するコメント**:
- **自己資本比率**: 84.3％（前期78.6％）と極めて高い水準。
- **流動比率**: 493％（流動資産3,045 / 流動負債617）で短期支払能力は良好。
- **主な変動点**: 現金預金の減少（投資有価証券へシフト）と未払法人税の大幅減少。
### 4. 損益計算書（単位: 百万円）
| 科目 | 金額 | 前期比 | 売上高比率 |
|------|------|--------|-----------|
| 売上高 | 1,206 | △0.6％ | 100.0％ |
| 売上原価 | 534 | +0.5％ | 44.3％ |
| **売上総利益** | 672 | △1.5％ | 55.7％ |
| 販管費 | 595 | +7.1％ | 49.3％ |
| **営業利益** | 77 | △39.9％ | 6.4％ |
| 営業外収益 | 40 | +430％ | 3.3％ |
| **経常利益** | 107 | △18.6％ | 8.9％ |
| **当期純利益** | 61 | △31.5％ | 5.1％ |
**損益計算書に対するコメント**:
- **収益性悪化**: 売上高営業利益率が前期10.6％→6.4％に低下。販管費比率が45.6％→49.3％に上昇。
- **営業外収益**: 受取配当金33百万円が大幅増（前期0円）。
- **ROE（年率換算）**: 5.9％（前期8.6％）。
### 5. キャッシュフロー
記載なし
### 6. 今後の展望
- **通期予想（2026年8月期）**:
- 売上高56億円（+10.1％）、営業利益5.6億円（+0.5％）、当期純利益4.1億円（+0.5％）
- **成長戦略**:
- 「デザイン×AI」を軸にしたサービス高度化
- デザインパートナー事業の顧客単価改善
- デザインプラットフォーム事業の収益基盤強化
- **リスク要因**: AI投資の収益化遅延、競合環境の激化
### 7. その他の重要事項
- **子会社変更**: 株式会社Layermateを新規連結子会社化
- **配当方針**: 年間配当10円を予定（前期同水準）
- **人員動向**: デザイナー数157名（前年同期比横ばい）
- **株主還元**: 自己株式取得を継続（期末保有512,842株）