適時開示情報 要約速報

### 1. 総評 - **会社名**: 株式会社ＯＳＧコーポレーション - **決算期間**: 2025年２月１日～2025年10月31日（第３四半期累計） - **総合評価**: 売上高は微増したものの、特別損失の影響で利益が大幅に悪化。水関連機器事業の不振が響いたが、ＦＯＯＤ事業の損失縮小や中国展開の進捗がわずかな光明。財務体質は負債増により自己資本比率が低下し、短期的な安全性に懸念。 - **主な変化点**: - 売上高は前年比2.8％増だが、営業利益は29.3％減。 - 特別損失（創立記念費用・固定資産除却損）が9,986万円発生。 - 総資産は前期末比4.0％増の66億円、負債は11.8％増の39億円。 ### 2. 業績結果 | 科目 | 金額（百万円） | 前年同期比 | |------|---------------|--------| | 売上高 | 6,139 | +2.8% | | 営業利益 | 121 | -29.3% | | 経常利益 | 133 | -15.8% | | 当期純利益 | 18 | -82.0% | | EPS（円） | 3.40 | -82.0% | | 配当金（第3四半期末） | 0.00 | 変更なし | **業績結果に対するコメント**: - **利益悪化の要因**: 創立記念費用（5,215万円）と新工場関連の固定資産除却損（3,652万円）が特別損失として計上。 - **事業セグメント**: - **水関連機器事業**: 売上高3.3％減、営業損失6,908万円（前年は営業利益1億円）。万博後の需要遅延が影響。 - **メンテナンス事業**: 売上高3.1％増、営業利益2億8,480万円（同0.4％増）で安定。 - **ＨＯＤ事業**: 猛暑需要で売上高4.9％増、営業利益3,724万円（同3.3％増）。 - **ＦＯＯＤ事業**: 売上高8.1％増、営業損失1億2,665万円（前年比損失縮小）。中国FC展開が進捗。 ### 3. 貸借対照表（単位: 百万円） **【資産の部】** | 科目 | 金額 | 前期比 | |------|------|--------| | **流動資産** | 3,986 | △3.7% | | 現金及び預金 | 2,256 | △4.6% | | 受取手形・売掛金 | 763 | △5.4% | | 棚卸資産 | 789 | +9.3% | | その他 | 178 | △21.7% | | **固定資産** | 2,663 | +17.8% | | 有形固定資産 | 1,792 | +26.1% | | 無形固定資産 | 265 | △4.1% | | 投資その他 | 606 | +7.8% | | **資産合計** | 6,649 | +4.0% | **【負債の部】** | 科目 | 金額 | 前期比 | |------|------|--------| | **流動負債** | 2,762 | +5.4% | | 支払手形・買掛金 | 374 | +30.1% | | 短期借入金 | 1,495 | +5.8% | | その他 | 893 | △0.4% | | **固定負債** | 1,146 | +31.2% | | 長期借入金 | 321 | +192.8% | | リース債務 | 117 | +424.6% | | その他 | 708 | △5.0% | | **負債合計** | 3,909 | +11.8% | **【純資産の部】** | 科目 | 金額 | 前期比 | |------|------|--------| | 株主資本 | 2,315 | △7.3% | | 資本金 | 601 | 0.0% | | 利益剰余金 | 1,359 | +1.2% | | 自己株式 | △126 | △8.4% | | その他包括利益 | 76 | +5.5% | | **純資産合計** | 2,741 | △5.6% | | **負債純資産合計** | 6,649 | +4.0% | **貸借対照表に対するコメント**: - **自己資本比率**: 36.0％（前期末40.1％）と悪化。負債増（長期借入金+1.9億円）が主因。 - **流動比率**: 144％（前期158％）で短期支払能力は依然あるが低下傾向。 - **特徴**: 新工場投資で有形固定資産が+3.7億円増。現預金は1.1億円減少し、資金繰りに注意が必要。 ### 4. 損益計算書（単位: 百万円） | 科目 | 金額 | 前期比 | 売上高比率 | |------|------|--------|-----------| | 売上高 | 6,139 | +2.8% | 100.0% | | 売上原価 | 2,544 | +4.9% | 41.4% | | **売上総利益** | 3,595 | +1.3% | 58.6% | | 販管費 | 3,475 | +2.9% | 56.6% | | **営業利益** | 121 | -29.3% | 2.0% | | 営業外収益 | 34 | -29.1% | 0.6% | | 営業外費用 | 21 | -64.7% | 0.3% | | **経常利益** | 133 | -15.8% | 2.2% | | 特別利益 | 12 | +49.5% | 0.2% | | 特別損失 | 100 | +502.3% | 1.6% | | **税引前利益** | 45 | -69.7% | 0.7% | | 法人税等 | 79 | -47.0% | 1.3% | | **当期純利益** | 18 | -82.0% | 0.3% | **損益計算書に対するコメント**: - **収益性低下**: 売上高営業利益率は2.0％（前期2.9％）。販管費比率56.6％（前期56.5％）でコスト増。 - **コスト構造**: 売上原価比率上昇（+0.9pt）が利益圧迫。特別損失比率1.6％が決定的打撃。 - **変動要因**: 新工場稼働で固定費増、記念費用の一時的支出が影響。 ### 5. キャッシュフロー - 記載なし（短信にキャッシュフロー計算書非掲載）。 ### 6. 今後の展望 - **業績予想**: 通期（2025年２月～2026年１月）は売上高86億円（+8.4％）、営業利益5億円（+273.3％）を見込む。 - **戦略**: - 水関連機器事業で自治体向け無料給水機の普及拡大。 - ＦＯＯＤ事業の中国FC展開（上海モデル店舗を基に全国展開）。 - **リスク**: プラスチック規制動向、中国市場の競争激化、大口案件の納入遅延。 ### 7. その他の重要事項 - **配当方針**: 通期予想配当40円（前期40円）。 - **大型投資**: 中華総菜工場稼働、中国「銀座に志かわ」出店。 - **人員体制**: 記載なし。 - **注記事項**: 新工場建設に伴う固定資産除却損を計上。 --- **分析責任者**: 財務アナリスト **注意事項**: 数値は短信記載値に基づく。キャッシュフロー・セグメント詳細は非開示。