決算
2026-02-13T15:30
2025年12月期 決算短信〔日本基準〕（連結）
株式会社オプトラン (6235)
決算評価: 悪い主要業績指標
AI財務分析レポート
企業名: 株式会社オプトラン
決算評価: 悪い
簡潔な要約
株式会社オプトラン（証券コード：6235）の2025年12月期決算は、売上高が33,861百万円（前期比+4.5%）と微増したものの、営業利益3,334百万円（同△49.2%）、経常利益3,202百万円（同△60.9%）、当期純利益2,959百万円（同△53.4%）と大幅な減益となりました。減益の主因は、利益率の高いALD装置販売の減少、棚卸資産評価損、円高による為替差損です。一方、光学部品向け装置や半導体光電子向け装置が好調で売上増を支えました。2026年12月期は売上高38,200百万円（+12.8%）、営業利益6,200百万円（+85.9%）など大幅な回復を見込んでいます。
詳細な財務分析レポート
1. 総評
- 会社名: 株式会社オプトラン
- 決算期間: 2025年1月1日～2025年12月31日
- 総合評価: 売上高は光学部品・半導体装置の需要増で微増したが、利益率悪化と為替差損により全利益項目が大幅減益。自己資本比率66.6%と財務基盤は堅固だが、収益性の改善が課題。
- 前期比の主な変化点:
- 営業利益率が20.3%→9.8%に悪化。
- 持分法投資損失（前期収益1,195百万円→当期損失127百万円）が影響。
- 現金同等物は31,436百万円（+12.1%）とキャッシュフローは改善。
2. 業績結果
| 科目 | 2025年12月期（百万円） | 前期比増減率 |
|---|---|---|
| 売上高 | 33,861 | +4.5% |
| 営業利益 | 3,334 | △49.2% |
| 経常利益 | 3,202 | △60.9% |
| 当期純利益 | 2,959 | △53.4% |
| EPS（円） | 73.30 | △49.5% |
| 配当金（年間） | 54円 | +3.8% |
コメント:
- 減益要因: ALD装置販売減少、棚卸資産評価損、円高による為替差損（315百万円）。
- 事業セグメント: 自動車向け光学部品・光通信装置が売上を牽引。
- 特記事項: 出資金売却益1,026百万円を計上し、特別損失7百万円を相殺。
3. 貸借対照表（単位: 百万円）
【資産の部】
| 科目 | 2025年12月期 | 前期比 |
|---|---|---|
| 流動資産 | 56,776 | +4.0% |
| 現金及び預金 | 31,442 | △3.3% |
| 受取手形・売掛金 | 5,503 | +11.2% |
| 棚卸資産 | 17,194 | +14.9% |
| 固定資産 | 29,371 | +9.3% |
| 有形固定資産 | 13,512 | △4.5% |
| 投資その他資産 | 15,824 | +26.5% |
| 資産合計 | 86,146 | +5.8% |
【負債の部】
| 科目 | 2025年12月期 | 前期比 |
|---|---|---|
| 流動負債 | 19,882 | +34.6% |
| 支払手形・買掛金 | 4,239 | +291.5% |
| 契約負債 | 11,494 | +18.1% |
| 固定負債 | 8,658 | +12.9% |
| 負債合計 | 28,540 | +27.2% |
【純資産の部】
| 科目 | 2025年12月期 | 前期比 |
|---|---|---|
| 株主資本 | 46,277 | △7.4% |
| 利益剰余金 | 44,450 | +0.03% |
| 自己株式 | △7,568 | +74.6% |
| 純資産合計 | 57,607 | △2.4% |
コメント:
- 自己資本比率: 66.6%（前期72.1%）と低下も依然高水準。
- 流動比率: 285.6%（前期369.6%）で短期支払能力は充足。
- 変動要因: 自己株式取得（4,188百万円）で純資産減少。投資有価証券（4,183百万円）が固定資産増の主因。
4. 損益計算書（単位: 百万円）
| 科目 | 2025年12月期 | 前期比 | 売上高比率 |
|---|---|---|---|
| 売上高 | 33,861 | +4.5% | 100.0% |
| 売上原価 | 22,421 | +25.2% | 66.3% |
| 売上総利益 | 11,440 | △21.1% | 33.7% |
| 販管費 | 8,106 | +2.2% | 23.9% |
| 営業利益 | 3,335 | △49.2% | 9.8% |
| 営業外費用 | 716 | +90.4% | - |
| 経常利益 | 3,203 | △60.9% | 9.5% |
| 当期純利益 | 2,960 | △53.4% | 8.7% |
コメント:
- 収益性悪化: 売上原価率66.3%（前期55.3%）上昇で粗利益率33.7%に低下。
- ROE: 5.1%（前期11.0%）と半減。
- 費用増: 営業外費用が為替差損（316百万円）で倍増。
5. キャッシュフロー
| 科目 | 2025年12月期（百万円） |
|---|---|
| 営業CF | +8,528 |
| 投資CF | +256 |
| 財務CF | △6,258 |
| 現金同等物残高 | 31,436 |
6. 今後の展望
- 2026年12月期予想:
- 売上高38,200百万円（+12.8%）、営業利益6,200百万円（+85.9%）。
- 自動車・光通信向け需要拡大と半導体市場回復を成長ドライバーと想定。
- リスク要因: 地政学リスク、為替変動、半導体市況の変動。
7. その他の重要事項
- 配当方針: 2025年12月期は54円（前期52円）、2026年12月期は56円予定。
- 株主還元: 自己株式を4,495,562株（取得額4,188百万円）取得。
- 投資計画: AIメカテック社株式取得など戦略的投資を実施。
（注）数値は決算短信に基づき百万円単位で記載。